Distribuciones de una corporación S sobre la base: Form 7203

¿Qué pasa cuando las distribuciones de mi corporación S superan mi base?

La distribución de una corporación S que no es dividendo está libre de impuestos hasta el monto de la base fiscal de sus acciones, y la parte que la supera es ganancia de capital. La base fiscal de las acciones es, en términos generales, lo que usted pagó o aportó por sus acciones, más la ganancia por la que pagó impuestos, menos lo que retiró y las pérdidas que dedujo. La parte libre de impuestos reduce su base. El exceso se trata como ganancia por la venta o el intercambio de bienes (26 U.S.C. 1368(b)). La base no puede bajar de cero, así que un exceso deja la base de sus acciones en cero ese año; las distribuciones posteriores se comparan con la base que se reconstruya con ingresos, con capital que usted aporte o con acciones que compre. Si la empresa fue alguna vez una corporación C o terminó su elección S, vea primero la sección sobre las antiguas corporaciones C.

Quien debe llevar la base es usted, no la corporación. El Schedule K-1 muestra la distribución, pero no cuánto de ella es gravable, y el IRS espera que usted pueda demostrar que tenía base suficiente (IRS: base fiscal de las acciones y de la deuda).

Un caso no es sencillo cuando:

• su preparador o su software de impuestos muestra el Form 7203 con distribuciones por encima de la base;
• nunca se llevó la base, o las distribuciones llevan varios años por delante de las ganancias;
• los libros de la empresa están atrasados o nunca se conciliaron, por lo que el ingreso de sus K-1 podría estar mal;
• dedujo pérdidas en declaraciones anteriores, porque las pérdidas también necesitan base;
• aportó dinero, como capital o como préstamo, y no puede documentarlo;
• se presentaron declaraciones sin el Form 7203 o sin la ganancia;
• la corporación fue alguna vez una corporación C, o terminó su elección S.

Reúna: todos los Schedules K-1 y las declaraciones presentadas, lo que pagó o aportó por las acciones, los documentos de préstamos y los registros bancarios del dinero que aportó, el registro de la empresa de cada distribución con su fecha, y sus libros (las cuentas de capital, de distribuciones y de préstamos del accionista).

¿Una distribución de una corporación S por encima de la base es ganancia de capital de largo plazo?

El exceso es ganancia de capital, de largo plazo cuando usted ha tenido las acciones de la corporación S más de un año y de corto plazo en los demás casos (IRS: base fiscal de las acciones y de la deuda). El período de tenencia se cuenta desde el día siguiente a aquel en que adquirió las acciones; las acciones recibidas como regalo generalmente toman el período de tenencia de quien las regaló, y las heredadas se tratan como mantenidas más de un año (26 U.S.C. 1223(2) y (9)). La ganancia de corto plazo tributa a tasas ordinarias, y la mayor parte de la ganancia neta de largo plazo tributa a 0%, 15% o 20%, según el ingreso gravable (IRS Topic 409).

También puede aplicarse el impuesto sobre los ingresos netos de inversión (NIIT) de 3.8%. Las instrucciones del Form 8960 cubren la venta de acciones de una corporación S, no las distribuciones en exceso con ese nombre, así que consulte a un preparador (IRS: instrucciones del Form 8960).

Las acciones compradas o recibidas en momentos distintos tienen cada una su propia base y su propio período de tenencia, así que dividir la ganancia entre largo y corto plazo requiere registros acción por acción (instrucciones del Form 7203; instrucciones del Form 8949).

¿Qué distribuciones están libres de impuestos y en qué orden se aplican los ajustes a la base?

Una distribución está libre de impuestos en la medida en que la base de sus acciones la cubra, y la prueba cuenta primero el ingreso de ese año, antes de que los gastos no deducibles y las pérdidas reduzcan la base (26 U.S.C. 1368(d)). Los ajustes del año se aplican en este orden (IRS: base fiscal de las acciones y de la deuda; 26 CFR 1.1367-1(f)):

Un accionista puede elegir, mediante una declaración adjunta a una declaración presentada a tiempo, tomar las pérdidas antes que los gastos no deducibles. Esa elección se aplica entonces a esa empresa en todos los años posteriores y no cambia si una distribución es gravable (instrucciones del Form 7203; 26 CFR 1.1367-1(g)).

De aquí se derivan dos resultados. Una distribución a comienzos del año puede quedar cubierta por el ingreso que se gane más tarde ese mismo año, siempre que usted conserve las acciones: si vende acciones durante el año, los ajustes del año para esas acciones surten efecto justo antes de la venta (26 CFR 1.1367-1(d)). Una pérdida nunca protege una distribución, porque las pérdidas van al final: un año con una distribución mayor que la base inicial y una pérdida puede producir una ganancia gravable y una pérdida suspendida al mismo tiempo.

¿La ganancia declarada en años anteriores aumenta la base de mis acciones?

Sí, la ganancia declarada en K-1 anteriores aumentó la base de sus acciones, y la base final de cada año es la base inicial del año siguiente (Form 7203, Parte I, línea 1). Se aplican tres límites:

• El ingreso gravable aumenta la base solo en la medida en que usted lo incluyó en el ingreso bruto de su declaración; el ingreso exento de impuestos también la aumenta (26 U.S.C. 1367(b)(1); instrucciones del Form 7203).
• Las distribuciones y las pérdidas anteriores ya la redujeron, de modo que la base es un saldo corriente, no la ganancia total.
• Si pérdidas anteriores redujeron la base de su préstamo, un aumento neto posterior de la base (ingreso por encima de las distribuciones, las pérdidas y los gastos no deducibles) restablece primero la base del préstamo, y solo el resto aumenta la base de las acciones (26 U.S.C. 1367(b)(2)(B); Form 7203, línea 12).

Para armar la base año por año, vea la base fiscal del accionista de una corporación S.

¿Un préstamo que hice a la empresa cuenta como base para una distribución?

No, un préstamo que usted hizo a la empresa no cuenta al evaluar una distribución. Una distribución se compara solo con la base de las acciones (IRS: base fiscal de las acciones y de la deuda). La base de la deuda proviene del dinero que usted prestó personalmente a la corporación, y solo le sirve para deducir pérdidas cuando se agotó la base de las acciones. Las distribuciones no reducen la base del préstamo (instrucciones del Form 7203).

El pago de un préstamo es un pago aparte, que se informa en la casilla 16 del K-1, código E (instrucciones del Form 1120-S), y una parte puede ser gravable si la base del préstamo se había reducido (instrucciones del Form 7203, línea 34). Cómo funciona esto y si el dinero es un préstamo o capital se explica en préstamos del accionista a una corporación S.

¿Puedo corregirlo con más capital o con un préstamo, y cuáles son los límites?

Más capital aumenta la base de las acciones; un préstamo no. Los aportes de capital y las compras adicionales de acciones van en la línea 2 del Form 7203, que excluye los préstamos (instrucciones del Form 7203). Los límites:

• Momento. La base se calcula generalmente al cierre del año de la corporación (instrucciones del Form 7203; 26 CFR 1.1367-1(d)), así que el dinero aportado después del cierre del año no forma parte de la cifra de ese año. Para una distribución, la ley suma de nuevo las partidas de ingreso de ese año y no menciona el capital aportado después (26 U.S.C. 1368(d)). El Form 7203 suma el capital aportado durante el año (línea 2) antes de evaluar las distribuciones (línea 6 frente a la línea 5), y sus instrucciones no dicen si importa la fecha (Form 7203). No dé por hecho que el dinero aportado tarde en un año cubre una distribución anterior; un preparador debe decidirlo, con las fechas y los registros bancarios.
• Prueba. El IRS indica que se considere si el accionista tenía los medios para hacer el aporte o el préstamo que alega (IRS: base fiscal de las acciones y de la deuda).
• Cambiar el nombre. Cambiar el nombre a una distribución pasada no la corrige. El IRS puede reclasificar los pagos a un accionista-empleado como salarios, que llevan impuestos de nómina (IRS: sueldos de las corporaciones S). Si el dinero cuenta como préstamo se explica en préstamos del accionista; el sueldo, en sueldo del propietario.

¿La ganancia en exceso aumenta mi base y qué pasa con las pérdidas que no pude usar?

No, la ganancia en exceso no aumenta la base de sus acciones; la base se queda en cero. El Form 7203 indica no aumentar la base de las acciones por la ganancia de capital declarada sobre el exceso (instrucciones del Form 7203, línea 6). El ingreso, el capital y las compras de acciones posteriores la aumentan a partir de cero.

Una pérdida mayor que su base queda suspendida: es una pérdida que no pudo deducir este año y se arrastra a un año posterior. Conserva su carácter, se arrastra sin límite y solo es deducible a medida que se restablece la base. Si usted se deshace de todas sus acciones, en general se pierde, con excepciones como una transferencia a un cónyuge o excónyuge conforme a la sección 1041 y una pérdida remanente cuando termina el estatus S (IRS: base fiscal de las acciones y de la deuda; 26 CFR 1.1366-2). La Parte III del Form 7203 lleva el arrastre. La ganancia de una distribución en exceso no restablece la base, así que no libera una pérdida suspendida.

¿Qué va en el Form 7203, la casilla 16D del Schedule K-1, el Form 8949 y el Schedule D?

La corporación informa la distribución en su K-1, y usted informa cualquier ganancia en su propia declaración:

Presente el Form 7203 con su declaración de cada año en que recibió una distribución que no es dividendo, incluso una que su base cubra por completo. También es obligatorio cuando reclama una pérdida, se deshace de acciones o recibe el pago de un préstamo (instrucciones del Form 7203).

¿Una distribución por encima de la base aparece en el Schedule L o en el Schedule M-2?

No, el Schedule L y el Schedule M-2 de la corporación no muestran el exceso. La corporación informa las distribuciones de cada accionista en la casilla 16, código D, sin compararlas con la base de ese accionista, y la ganancia se calcula en la declaración del accionista. El Schedule M-2 lleva la cuenta de ajustes acumulados (AAA), el total corriente del ingreso no distribuido de la propia corporación, no la base de las acciones de ningún accionista, por lo que ambos pueden diferir (instrucciones del Form 1120-S). Para las ganancias retenidas y el Schedule L, vea cómo registrar las distribuciones de una corporación S y un balance general que no cuadra.

¿Qué hago si ya presenté sin la ganancia, o si nunca llevé la base?

Si una declaración presentada omitió una ganancia, los pasos habituales son reconstruir la base desde el primer año y luego corregir cada declaración afectada. El IRS indica presentar una declaración enmendada, en el Form 1040-X, cuando cambian los ingresos (IRS Topic 308).

1. Reconstruya la base de las acciones a partir del costo o del aporte, y luego, año por año, el ingreso, las distribuciones, los gastos no deducibles y las pérdidas, en ese orden. A usted le corresponde demostrar que tenía base suficiente (IRS: base fiscal de las acciones y de la deuda).
2. Busque el primer año en que las distribuciones superaron la base. La base final de las acciones de ese año es cero. Para cada año posterior, parta de la base final real del año anterior, sume el capital y el ingreso de ese año, y aplique las reducciones del año en orden.
3. Calcule la ganancia de cada año afectado en el Form 7203, el Form 8949 y el Schedule D.
4. Revise las pérdidas tomadas en esos años. Una pérdida que supera la base no se permite ese año, así que puede que también haya que corregir una deducción pasada.
5. Una declaración que omitió ingresos generalmente se corrige en el Form 1040-X de ese año, y un cambio federal puede cambiar la declaración estatal. El IRS generalmente puede determinar más impuestos hasta tres años después de presentada una declaración, o seis si el ingreso omitido es más de 25% del ingreso bruto declarado en ella; no hay límite si no se presentó ninguna declaración o si la declaración fue fraudulenta (26 U.S.C. 6501). Los intereses y las multas se explican en cómo enmendar por ingresos omitidos en declaraciones anteriores.

Si un K-1 parece estar mal, pida a la empresa uno corregido y no cambie su copia. Si no llegan a un acuerdo, las instrucciones del K-1 remiten al Form 8082 (instrucciones del K-1).

¿Y si la corporación S fue alguna vez una corporación C?

Solo si la corporación todavía tiene ganancias y utilidades acumuladas (earnings and profits) de años como corporación C, o de una fusión o reorganización (IRS: base fiscal de las acciones y de la deuda), una parte de la distribución puede ser un dividendo gravable en lugar de una devolución de base. Sin ellas, la regla de la base de más arriba se aplica por completo. Las ganancias y utilidades acumuladas son, en términos generales, la ganancia obtenida como corporación C y nunca pagada como dividendos; la cuenta de ajustes acumulados es el total corriente del ingreso no distribuido de la propia corporación S.

Con ganancias y utilidades acumuladas, una distribución reduce primero la cuenta de ajustes acumulados y tributa conforme a la regla de la base de más arriba. Después es un dividendo, hasta el monto de las ganancias y utilidades acumuladas. Cualquier resto vuelve a quedar bajo la regla de la base (26 U.S.C. 1368(c)).

Los dividendos se informan en el Form 1099-DIV, no en la casilla 16, código D, y no reducen la base de las acciones. La corporación puede elegir pagar primero las ganancias y utilidades acumuladas durante un año, si todos los accionistas que recibieron una distribución ese año dan su consentimiento. Hace la elección adjuntando una declaración a su Form 1120-S original o enmendado de ese año, presentado a tiempo (las prórrogas cuentan), en la que nombra la elección y indica que cada accionista consiente. No se puede deshacer, así que un profesional debe decidirla (26 U.S.C. 1368(e)(3); 26 CFR 1.1368-1(f); instrucciones del Form 1120-S).

Si la elección S terminó (por ejemplo, por un propietario no elegible o una revocación), los pagos posteriores tributan conforme a las reglas de las corporaciones C, salvo un alivio: el efectivo pagado en el período de transición posterior a la terminación (generalmente un año después del último año como corporación S, o hasta el vencimiento de la declaración de ese año, con prórrogas, si es posterior) se aplica contra la base de las acciones, hasta el monto de la cuenta de ajustes acumulados (26 U.S.C. 1371(e); 1377(b)). Para una visión más amplia, incluido lo que pone fin a una elección, vea cómo se gravan las corporaciones S.

Ejemplo

Estos ejemplos son ilustrativos; todas las cifras están en dólares estadounidenses. Suponga distribuciones en efectivo, sin ganancias y utilidades acumuladas de años como corporación C y sin otros ajustes a la base. En los dos primeros ejemplos, la base ya incluye el ingreso del año.

Una distribución mayor que la base

La base de las acciones de un accionista es de $40,000. La empresa distribuye $55,000. Los primeros $40,000 están libres de impuestos y llevan la base a cero. El exceso de $15,000 es ganancia de capital, de largo plazo si las acciones se tuvieron más de un año. La base queda en cero al entrar al año siguiente.

Un préstamo no la cubre

Un propietario tiene $10,000 de base en sus acciones y presta a la empresa $30,000. Luego la empresa distribuye $25,000. La base de la deuda no se usa para evaluar una distribución, así que la base de las acciones cubre $10,000 y los otros $15,000 son ganancia de capital. Un pago posterior del préstamo es un pago aparte, que se evalúa por separado.

Cuenta el ingreso de este año; una pérdida no

Un fundador comienza el año con $5,000 de base en sus acciones y no tiene préstamos a la empresa. El K-1 muestra $20,000 de ingreso, y el fundador retiró $30,000 en distribuciones. La base sube primero a $25,000, así que la distribución deja una ganancia en exceso de $5,000. Si el K-1 hubiera mostrado una pérdida de $20,000, nada aumentaría la base: la distribución superaría la base de $5,000 por $25,000, ese monto sería ganancia y toda la pérdida quedaría suspendida.

Distribuciones por delante de las ganancias durante dos años

Un accionista pagó $20,000 por las acciones. Año 1: ingreso de $10,000, distribuciones de $40,000. La base sube a $30,000, así que $10,000 son ganancia y la base baja a cero. Año 2: ingreso de $15,000, distribuciones de $25,000. La base sube de cero a $15,000, así que otros $10,000 son ganancia. Ambos años tienen una ganancia que ninguno de los dos K-1 muestra.

¿Su caso es distinto?

• Un preparador dice que el Form 7203 muestra que la distribución supera la base, o nunca se llevó la base mientras las distribuciones iban por delante de las ganancias: la base real, el año en que cae cada ganancia, si se puede documentar un aporte o un préstamo y si hay que corregir declaraciones anteriores determinan el resultado. Busque ayuda con impuestos corporativos.
• Los libros de la empresa están atrasados, las distribuciones nunca se registraron como distribuciones o el balance general no cuadra: la base parte del ingreso de la empresa, así que los libros van primero. Vea cómo registrar las distribuciones de una corporación S y un balance general que no cuadra, y busque ayuda con la contabilidad.
• Presentó declaraciones sin la ganancia o dedujo pérdidas por encima de la base: vea cómo enmendar por ingresos omitidos en declaraciones anteriores y busque ayuda con impuestos corporativos o ayuda con impuestos individuales antes de presentar correcciones.
• La corporación fue alguna vez una corporación C, o terminó su elección S: las ganancias y utilidades acumuladas antiguas, o las reglas de las corporaciones C después de que termina una elección, cambian qué pagos son dividendos o ganancia. Vea cómo se gravan las corporaciones S y busque ayuda con impuestos corporativos.
• Necesita calcular la base año por año: use la base fiscal del accionista de una corporación S.
• Prestó dinero a la empresa, o la empresa pagó sus gastos personales: vea préstamos del accionista y gastos personales pagados por una corporación S. Si no puede documentar el dinero que aportó, busque ayuda con impuestos corporativos.
• Vive en Canadá, o en otro país, y es propietario de la corporación S: ese país puede gravar el mismo pago conforme a sus propias reglas. Vea ser propietario de una corporación S de EE. UU. desde Canadá y busque ayuda con impuestos transfronterizos.
• Los propietarios recibieron distribuciones desiguales, o paga impuestos por el ingreso del K-1 sin haber recibido efectivo: vea distribuciones desproporcionadas y ingreso transferido sin distribución.