کینیڈا میں SAFE: اسٹارٹ اپ کا ٹیکس اور ⁦T2⁩ رپورٹنگ

کیا SAFE کی رقم کینیڈین کارپوریشن کی قابل ٹیکس آمدنی ہے؟

عموماً نہیں۔ کارپوریشن کی کاروباری آمدنی اس کے کاروبار کا منافع ہے (سیکشن 9)، اور مستقبل کے حصص کے حق کے لیے سرمایہ کار کی ادا کی ہوئی رقم سرمایہ جاتی وصولی ہے، منافع نہیں۔ SAFE کی رقم ⁦T2⁩ کی بیلنس شیٹ (GIFI Schedule 100) پر جاتی ہے، Schedule 125 کی آمدنی میں نہیں۔

SAFE کے معاملے کو پیچیدہ کیا بناتا ہے:

• درجہ بندی طے نہیں ہے۔ Income Tax Act میں SAFE کے لیے کوئی قاعدہ نہیں لکھا گیا، اور CRA کی ان پر کوئی شائع شدہ رہنمائی نہیں ملی۔ ٹیکس کے لیے SAFE قرض ہے یا ایکویٹی، یہ اس کی شرائط پر منحصر ہے۔
• امریکی ڈالر۔ دوسری کرنسی کا SAFE، اگر قرض مانا جائے تو، زرمبادلہ کا منافع یا نقصان پیدا کر سکتا ہے۔
• واپسی یا منسوخی۔ جو SAFE قرض ہو اور ادا کی گئی رقم سے کم پر نمٹایا جائے وہ قرض کی معافی کے اصول لاگو کر سکتا ہے۔
• غیر ملکی حامل۔ غیر ملکی سرمایہ کاروں کے SAFE CCPC حیثیت ختم کرتے ہیں یا نہیں، یہ غیر ملکی سرمایہ کاروں کے باعث CCPC حیثیت کھونا میں ہے۔

یہ جمع کریں: دستخط شدہ SAFE معاہدے، ہر ایک کی کرنسی اور رقم، رقم آنے کی تاریخ، مالی گوشوارے، قانونی اور رقم اکٹھی کرنے والے ایجنٹ کی فیس کی انوائسز، اور تبدیلی کے وقت حصص کا رجسٹر اور حصص جاری کرنے والی ڈائریکٹرز کی قرارداد۔

کینیڈا کے ٹیکس کے لیے SAFE قرض ہے یا ایکویٹی، اور کیا CRA نے کچھ کہا ہے؟

کینیڈا کا کوئی قاعدہ SAFE کی درجہ بندی نہیں کرتا، اس لیے جواب اس پر ہے کہ معاہدہ کیا کہتا ہے۔ جو SAFE سرمایہ کار کو نقد واپسی کا حق، طے شدہ میعاد، یا قرض خواہوں کے برابر دعوے کا درجہ دے وہ قرض کے زیادہ قریب لگتا ہے۔ جس SAFE کا واحد نتیجہ حصص ہو، یا فروخت یا تحلیل پر ایسی ادائیگی ہو جو حصص داروں کے برابر یا ان کے بعد آئے، وہ ایکویٹی کے حق کے زیادہ قریب لگتا ہے۔ یہ درجہ بندی ایک فیصلہ ہے، CRA کا شائع شدہ مؤقف نہیں۔

درجہ بندی تین جگہ اہم ہے:

SAFE پر سود نہیں لگتا، مگر سیکشن 80 پھر بھی اس تک پہنچ سکتا ہے۔ "commercial debt obligation" میں ایسا قرض شامل ہے جس پر سود، اگر واجب ہوتا، تو قابل کٹوتی ہوتا۔ جو رقم ادھار لی جائے اور کاروبار میں استعمال ہو وہ عموماً یہ شرط پوری کرتی ہے۔

تبدیلی سے پہلے SAFE کی رقم کن GIFI لائنوں پر جاتی ہے؟

GIFI مالی گوشواروں کی مدوں کو کوڈ دیتا ہے: ہو بہو ملنے والی مد، ورنہ سب سے مناسب مد، ورنہ عمومی مد (⁦RC4088⁩)۔ SAFE کے لیے کوئی GIFI کوڈ نہیں، اس لیے وہ مد استعمال کریں جو اس سے سب سے بہتر ملتی ہو جیسے مالی گوشوارے اس کی درجہ بندی کرتے ہیں۔

GIFI لائن مالی گوشواروں کی پیروی کرتی ہے؛ وہ ٹیکس کی درجہ بندی طے نہیں کرتی۔ اگر ٹیکس کا سلوک مالی گوشواروں سے مختلف ہو تو ورکنگ پیپرز میں وجہ لکھیں۔ اکاؤنٹنگ کی درجہ بندی خود اس شخص کا سوال ہے جو گوشوارے تیار یا آڈٹ کرتا ہے۔

کیا ہم SAFE راؤنڈ کی قانونی اور رقم اکٹھی کرنے والی فیس کی کٹوتی کر سکتے ہیں؟

جی ہاں، پانچ سال میں۔ پیراگراف ⁦20(1)(e)⁩ کارپوریشن کو حصص جاری کرنے یا قرض لینے کے اخراجات کی کٹوتی ہر سال اخراجات کے ⁦20%⁩ کی شرح سے کرنے دیتا ہے، اور 365 دن سے کم ٹیکس سال کے لیے اسے کم کیا جاتا ہے۔ اس میں قانونی فیس اور اس ایجنٹ یا ڈیلر کو دیا گیا کمیشن شامل ہے جو راؤنڈ اکٹھا کرواتا ہے۔

• اس طریقے سے قابل کٹوتی نہیں: وہ فیس، بونس یا "کمیشن" جو خود سرمایہ کار کو دیے جائیں۔ CRA انہیں عموماً رعایت مانتا ہے، مالی اخراجات نہیں (⁦IT-341R4⁩، محفوظ شدہ)۔
• استعمال کریں ورنہ کھو دیں: ہر سال کی حد پچھلے برسوں میں قابل کٹوتی رقم سے کم کی جاتی ہے، دعویٰ کی گئی رقم سے نہیں، اس لیے چھوڑا ہوا سال بعد میں واپس نہیں ملتا۔
• Schedule 1 پر: مالی گوشوارے اکثر حصص جاری کرنے کے اخراجات ایکویٹی سے منہا کرتے ہیں یا قرض کے اخراجات وقت پر پھیلاتے ہیں۔ Schedule 1 وہ سب کچھ واپس جمع کرتا ہے جو خالص آمدنی تک پہنچا اور اس سال کی پیراگراف ⁦20(1)(e)⁩ کی رقم منہا کرتا ہے۔

جب SAFE حصص میں تبدیل ہوں تو ⁦T2⁩ پر کیا ہوتا ہے؟

تبدیلی کارپوریشن کے لیے آمدنی نہیں ہے۔ SAFE کی رقم واجب یا ایکویٹی کی لائن سے نکل کر حصص کے سرمائے (GIFI 3500 یا 3520) میں چلی جاتی ہے۔ اگر SAFE کو قرض مانا گیا تھا تو کارپوریشن نے قرض نمٹانے کے لیے حصص جاری کیے: پیراگراف ⁦80(2)(g)⁩ ادا کی گئی رقم کو جاری کیے گئے حصص کی مناسب مارکیٹ قیمت مانتا ہے۔ رعایت پر تبدیل ہونے والے SAFE سے عموماً ادا کی گئی رقم کے برابر یا اس سے زیادہ قدر کے حصص ملتے ہیں، جس سے کوئی معاف شدہ رقم نہیں بچتی۔

پیراگراف ⁦20(1)(e)⁩ کی فیس تبدیلی کے بعد بھی سالانہ شرح سے کٹتی رہتی ہے؛ حصص جاری کر کے قرض نمٹانے سے وہ تیز نہیں ہوتی۔ عام یا ترجیحی حصص کے ⁦10%⁩ یا زیادہ کے نئے حامل Schedule 50 پر آتے ہیں۔

SAFE جن حصص میں تبدیل ہوتا ہے ان کا ادا شدہ سرمایہ کیسے طے ہوتا ہے؟

ادا شدہ سرمایہ کارپوریٹ قانون کے تحت مقررہ سرمائے سے شروع ہوتا ہے (ذیلی سیکشن ⁦89(1)⁩)۔ وفاقی کارپوریشن کو حصص کے بدلے ملنے والا پورا معاوضہ اس درجے کے مقررہ سرمائے کے کھاتے میں جمع کرنا ہوتا ہے (CBCA سیکشن 26)۔ SAFE کے لیے یہ عموماً وہ رقم ہے جو سرمایہ کار نے ادا کی۔ صوبائی کارپوریٹ قوانین میں ملتے جلتے اصول ہیں جو تفصیل میں مختلف ہیں۔

ادا شدہ سرمایہ اس لیے اہم ہے کہ اسے عموماً بعد میں حصص داروں کو بغیر ٹیکس واپس کیا جا سکتا ہے۔ اگر ادا شدہ سرمایہ کارپوریشن کے خالص اثاثوں کے اضافے سے زیادہ بڑھے تو ذیلی سیکشن ⁦84(1)⁩ حصص داروں کو فرضی ڈیویڈنڈ مان سکتا ہے۔ قرارداد کا مقررہ سرمایہ وصول شدہ SAFE کی رقم کے برابر رکھیں۔ یہ رعایت اس SAFE کے لیے سب سے واضح ہے جو قرض کے طور پر رکھا گیا ہو، جہاں تبدیلی واجبات کم کرتی ہے؛ جو SAFE پہلے ہی ایکویٹی میں رکھا ہو اس کے لیے خالص اثاثے رقم آتے ہی بڑھ گئے تھے، اس لیے قرارداد کا جائزہ لے لیں۔

اگر SAFE امریکی ڈالر میں ہو تو کیا ہوگا؟

⁦T2⁩ کینیڈین ڈالر میں نکالا جاتا ہے، اس لیے امریکی ڈالر کی ہر رقم اس دن کی spot شرح پر تبدیل کی جاتی ہے جب وہ پیدا ہوئی (ذیلی سیکشن ⁦261(2)⁩)، سوائے اس کے کہ کارپوریشن نے functional کرنسی کا انتخاب کیا ہو۔ قرض مانا گیا SAFE تبدیلی یا واپسی پر زرمبادلہ کا منافع یا نقصان دے سکتا ہے۔ ایکویٹی کا حق مانا گیا SAFE عموماً زرمبادلہ کا منافع یا نقصان نہیں دیتا: امریکی ڈالر میں کچھ واجب نہیں، اور ذیلی سیکشن ⁦39(2)⁩ کارپوریشن کے اپنے حصص کے لین دین کو خارج کرتا ہے۔

قرض کی تبدیلی پر زرمبادلہ کا نتیجہ پیراگراف ⁦80(2)(g)⁩ کے ساتھ کیسے ملتا ہے، یہ حقائق پر منحصر ہے۔ جمع کرانے سے پہلے اس کا جائزہ لے لیں۔

کیا SAFE کی رقم SR&ED کو کم کرتی ہے یا سرکاری امداد شمار ہوتی ہے؟

عموماً نہیں۔ ذیلی سیکشن ⁦127(9)⁩ میں "سرکاری امداد" حکومت، بلدیہ یا کسی دوسرے عوامی ادارے کی امداد ہے۔ "غیر سرکاری امداد" وہ ترغیبی یا واپسی کی رقم ہے جو پیراگراف ⁦12(1)(x)⁩ میں آتی ہے۔ مستقبل کے حصص کے لیے ادائیگی کرنے والا نجی سرمایہ کار سرمایہ کاری خرید رہا ہے، ترغیب نہیں دے رہا۔ اگر کوئی عوامی ادارہ سرمایہ کاری کرے یا SAFE گرانٹ جیسی شرائط کے ساتھ آئے تو دوبارہ جانچیں۔ جو فنڈنگ SR&ED کو کم کرتی ہے وہ IRAP اور دوسری سرکاری فنڈنگ میں ہے۔ بڑا راؤنڈ قابل ٹیکس سرمایہ بھی بڑھا سکتا ہے؛ دیکھیں بڑے راؤنڈ کے بعد SR&ED اور چھوٹے کاروبار کی حدیں۔

کیا ہمیں غیر مقیم افراد کے رکھے SAFE پر ٹیکس کاٹنا ہوگا؟

عموماً نہیں، جب تک حصص کے سوا کچھ اور نہ دیا جائے۔ SAFE پر سود نہیں لگتا، اور آزادانہ تعلق والے غیر مقیم افراد کو سود پر Part XIII ٹیکس صرف شراکتی قرض کے سود (participating debt interest) پر لاگو ہوتا ہے (سیکشن 212)۔ سرمایہ کار کی ادا کی ہوئی رقم سے زیادہ کی واپسی، یا تبدیل شدہ حصص پر بعد میں ادا کیے گئے ڈیویڈنڈ کا الگ جائزہ لینا ضروری ہے۔

اگر SAFE واپس کیا جائے یا منسوخ ہو جائے تو کیا ہوگا؟

جواب قرض یا ایکویٹی کی درجہ بندی کی پیروی کرتا ہے۔

• ایکویٹی کا حق لاگت پر واپس کیا گیا: سرمایہ کار کی رقم کی واپسی، کارپوریشن کی آمدنی نہیں۔
• قرض مکمل نقد واپس کیا گیا: کوئی آمدنی نہیں۔ اس قرض کی پیراگراف ⁦20(1)(e)⁩ کی جو فیس ابھی کٹوتی نہیں ہوئی وہ اسی سال پوری کٹوتی ہو سکتی ہے، سوائے اس کے کہ واپسی دوبارہ مالی انتظام (refinancing) کا حصہ ہو۔
• قرض کم پر واپس کیا گیا یا بغیر کچھ دیے منسوخ ہوا: کمی سیکشن 80 کے تحت معاف شدہ رقم ہے۔ وہ پہلے آگے منتقل شدہ نقصانات اور دوسرے ٹیکس بیلنس کم کرتی ہے؛ باقی رقم کا کچھ حصہ آمدنی میں شامل ہو سکتا ہے۔
• ایکویٹی کا حق بغیر کچھ دیے منسوخ ہوا: عموماً آمدنی نہیں، مگر سرمایہ کار کی رقم کو مالی گوشواروں میں دوبارہ درجہ بند کرنا پڑ سکتا ہے۔ سلوک کا جائزہ لے لیں۔

مثال

یہ مثالیں محض وضاحت کے لیے ہیں؛ جہاں بتایا نہ جائے وہاں رقوم کینیڈین ڈالر میں ہیں۔

SAFE پر ⁦C$500,000⁩ اکٹھے کیے

ایک کارپوریشن SAFE پر ⁦C$500,000⁩ اکٹھے کرتی ہے جن میں واپسی کا کوئی حق نہیں۔ ⁦T2⁩ پر اس راؤنڈ سے کوئی آمدنی ظاہر نہیں ہوتی؛ رقم GIFI بیلنس شیٹ پر وہاں آتی ہے جہاں مالی گوشوارے اسے رکھتے ہیں۔ وہ قانونی فیس میں ⁦C$25,000⁩ ادا کرتی ہے اور پانچ سال تک سالانہ ⁦C$5,000⁩ کٹوتی کرتی ہے۔ اگر راؤنڈ کے بعد اس کا پہلا سال صرف آدھے سال کا ہو تو اس سال کی کٹوتی تناسب سے کم ہو جاتی ہے اور باقی بعد میں چلا جاتا ہے۔

ڈالر کی قدر بدلنے کے بعد ⁦US$1,000,000⁩ کا SAFE تبدیل ہوتا ہے

کارپوریشن کو ⁦US$1,000,000⁩ اس وقت ملتے ہیں جب ⁦US$1 = C$1.30⁩ ہو، جو ⁦C$1,300,000⁩ کے طور پر درج ہوتے ہیں۔ یہ اس وقت تبدیل ہوتا ہے جب ⁦US$1 = C$1.40⁩ ہو۔ قرض مانے جانے پر نمٹانے سے ان دو تاریخوں کے درمیان ناپا جانے والا زرمبادلہ کا نتیجہ آ سکتا ہے، اور پیراگراف ⁦80(2)(g)⁩ بھی لاگو ہوتا ہے۔ ایکویٹی کا حق مانے جانے پر عموماً زرمبادلہ کا منافع یا نقصان پیدا نہیں ہوتا۔

قیمت طے شدہ راؤنڈ پر SAFE تبدیل ہوتے ہیں

Series A میں، واجب کے طور پر رکھے گئے ⁦C$800,000⁩ کے SAFE ایسے ترجیحی حصص میں تبدیل ہوتے ہیں جن کی قدر کم از کم اتنی ہو۔ ڈائریکٹرز ترجیحی حصص کے مقررہ سرمائے میں ⁦C$800,000⁩ جمع کرتے ہیں، اس لیے ادا شدہ سرمایہ ⁦C$800,000⁩ ہے۔ واجبات اسی ⁦C$800,000⁩ سے کم ہوتے ہیں، اس لیے ذیلی سیکشن ⁦84(1)⁩ کوئی ڈیویڈنڈ فرض نہیں کرتا، اور حصص کی قدر ادا کی گئی رقم کے برابر یا زیادہ ہونے سے سیکشن 80 کو کوئی معاف شدہ رقم نہیں ملتی۔ SAFE کی رقم GIFI 3520 میں چلی جاتی ہے، اور Schedule 50 حد تک پہنچنے والے ہر نئے حامل کو درج کرتا ہے۔

آپ کی صورت مختلف ہے؟

• غیر ملکی سرمایہ کار SAFE رکھتے ہیں: جانچیں کہ کیا وہ CCPC حیثیت ختم کرتے ہیں، اور راؤنڈ بند ہونے سے پہلے اسٹارٹ اپ ٹیکس میں مدد لیں۔
• قیمت طے شدہ راؤنڈ آنے والا ہے: پہلے کینیڈین اسٹارٹ اپ کے فنڈ اکٹھا کرنے سے پہلے ٹیکس معاملات کی درستی سے پرانی فائلنگ درست کریں۔
• آپ نے IRAP یا کوئی اور گرانٹ بھی لی ہے: دیکھیں IRAP اور دوسری سرکاری فنڈنگ۔
• آپ خود ⁦T2⁩ جمع کرا رہے ہیں: دیکھیں اپنا کارپوریٹ گوشوارہ جمع کرانا۔
• آپ کی کمپنی امریکی کارپوریشن ہے: دیکھیں SAFE اور قابل تبدیل نوٹس۔
• امریکی سرمایہ کار Delaware کی مادر کمپنی چاہتے ہیں: دیکھیں کینیڈین اسٹارٹ اپ کو Delaware کی مادر کمپنی کے نیچے منتقل کرنا، اور اسٹارٹ اپ ٹیکس میں مدد لیں۔
• SAFE کم پر واپس ہو رہا ہے، منسوخ ہو رہا ہے یا امریکی ڈالر میں ہے: نتیجہ قرض یا ایکویٹی کے فیصلے پر منحصر ہے؛ اسٹارٹ اپ ٹیکس میں مدد لیں۔