مصروف التعويض بالأسهم: استكمال تسجيل السنوات الفائتة

كيف يُحسب مصروف التعويض بالأسهم؟

مصروف التعويض بالأسهم هو القيمة العادلة لكل منحة في تاريخ منحها، ويُسجَّل على مدى الفترة التي يجب أن يعمل فيها الحامل ليستحقها. وتحدد US GAAP ذلك في ASC 718. وفي كل فترة يكون القيد مدينًا بمصروف التعويض (في القسم الذي يعمل فيه الشخص) ودائنًا برأس المال الإضافي المدفوع، فلا يتغير إجمالي حقوق الملكية.

الجانب الضريبي يسير بتوقيت مختلف. تخصم الشركة التعويض فقط عندما يخضع الحامل للضريبة عليه، وبقدر ذلك (⁦26 U.S.C. 83(h)⁩). أما خيار الأسهم الحافز (ISO) المحتفَظ به طوال مدد الاحتفاظ المطلوبة فلا يعطي الشركة أي خصم (⁦26 U.S.C. 421(a)⁩).

لا يكون الاستكمال بسيطًا إذا امتدت المنح على عدة تقييمات 409A، أو غادر أشخاص الشركة، أو يحمل مستشارون أو متعاقدون منحًا، أو كانت أسهم المؤسسين تُستحق تدريجيًا، أو سبق إعطاء المستثمرين قوائم مالية. تعتمد هذه الحالات على أحكام تقديرية سيختبرها المدقق.

اجمع قبل أن يبني أحد الجدول:

• قرارات مجلس الإدارة التي تقر كل منحة مع تواريخ المنح
• سجل الخيارات والأسهم: الحامل ونوع المنحة وعدد الأسهم وسعر الممارسة وبداية الاستحقاق التدريجي وجدوله
• كل تقرير تقييم 409A وتاريخ التقييم فيه
• المغادرون مع تواريخ انتهاء خدمتهم، وأي منح سقطت أو انتهت
• اتفاقيات المستشارين والمتعاقدين التي تتضمن أسهمًا
• اتفاقيات شراء أسهم المؤسسين التي فيها استحقاق تدريجي، وأي اختيارات ⁦83(b)⁩
• الممارسات مع تواريخها والفروق وما صدر من النموذج ⁦W-2⁩ أو 3921

لماذا يريد المدقق التعويض بالأسهم منذ أول منحة؟

يريده المدقق لأن كل منحة ما زالت تُستحق تدريجيًا، أو استُحقت خلال السنوات المعروضة، اكتُسبت بعمل أُنجز في تلك السنوات. ومصروف منحة أُعطيت قبل سنوات يستمر في الوقوع في كل سنة إلى أن تُستحق المنحة بالكامل. كما أن المنح الناقصة تجعل رأس المال الإضافي المدفوع والعجز المتراكم غير صحيحين، وأول تدقيق يجب أن يربط حقوق الملكية بجدول ملكية الأسهم. راجع القوائم المالية المدققة للمستثمرين لبقية قائمة أول تدقيق.

ماذا نحتاج لكل منحة؟

تحتاج كل منحة إلى ستة أشياء: تاريخ المنح، وعدد الأسهم، وسعر الممارسة أو الشراء، وجدول الاستحقاق التدريجي وتاريخ بدايته، والقيمة العادلة للسهم الأساسي في تاريخ المنح، وهل الحامل موظف أم مستشار أم متعاقد أم مؤسس. وتحتاج منح الخيارات أيضًا إلى المدخلات التي يستخدمها نموذج التقييم. وأول ما يجب إصلاحه هو المنحة التي يتعذر إثبات تاريخها أو شروطها بقرار من مجلس الإدارة، لأن تاريخ المنح يحدد القيمة.

كيف تُحسب القيمة العادلة للمنحة، وأين يقع تقييم 409A؟

تُقدَّر القيمة العادلة لخيار الأسهم بنموذج لتسعير الخيارات، باستخدام القيمة العادلة للسهم في تاريخ المنح وسعر الممارسة والمدة المتوقعة والتذبذب المتوقع والعائد الخالي من المخاطر وتوزيعات الأرباح المتوقعة. أما الأسهم المقيّدة فتُقيَّم بالقيمة العادلة للسهم في تاريخ المنح مطروحًا منها أي سعر يدفعه الحامل.

قيمة 409A هي نقطة البداية المعتادة للقيمة العادلة للسهم، لكنها مدخل وليست المصروف. تفترض القواعد الضريبية أن تقييمًا مستقلًا معقول للمنحة المعطاة خلال 12 شهرًا بعد تاريخ التقييم، ما لم تؤثر معلومات لاحقة تأثيرًا جوهريًا في القيمة (⁦26 CFR 1.409A-1(b)(5)(iv)(B)⁩). ويطبق المدقق اختباره الخاص: فقد تحتاج منحة أُعطيت قبل جولة تمويل بسعر محدد مباشرة، أو بعد التقييم بوقت طويل، إلى قيمة مختلفة في الدفاتر. وتحديد سعر الممارسة بقيمة 409A مشروح في منح خيارات الأسهم بعد التقييم.

كيف يتوزع المصروف على فترة الاستحقاق التدريجي، وماذا يحدث عند مغادرة شخص؟

تتوزع القيمة العادلة الإجمالية للمنحة على فترة الاستحقاق التدريجي. وفي المنح التي تُستحق بمرور الوقت فقط، تتيح ASC 718 للشركة أن تختار التوزيع بالقسط الثابت على المنحة كلها، أو نمطًا يحمّل السنوات الأولى أكثر ويعامل كل دفعة استحقاق على حدة؛ والاختيار سياسة تُطبَّق باستمرار.

وتتيح ASC 718 للشركة أيضًا أن تقدّر المنح الساقطة مستقبلًا أو أن تسجلها عند وقوعها؛ وهذا خيار سياسة آخر. وإعادة التسعير مشروحة في إعادة تسعير خيارات الأسهم بعد جولة تمويل بسعر أقل.

هل تدخل المنح للمستشارين والمتعاقدين وأسهم المؤسسين المستحقة تدريجيًا؟

نعم، تُقاس المنح للمستشارين والمتعاقدين بموجب ASC 718 كما تُقاس منح الموظفين. وتدخل أسهم المؤسس في النطاق عندما لا تُستحق إلا إذا واصل المؤسس العمل: المصروف هو القيمة العادلة للسهم في تاريخ المنح مطروحًا منها ما دفعه المؤسس، وغالبًا ما يكون صغيرًا للأسهم المشتراة عند التأسيس.

ضريبيًا، لا يستطيع المستشارون والمتعاقدون حيازة خيارات ISO، لأن ISO يتطلب موظفًا (⁦26 U.S.C. 422(a)(2)⁩)؛ وخياراتهم غير مؤهلة. والمؤسس الذي قدّم اختيار ⁦83(b)⁩ خضع للضريبة عند إصدار الأسهم، فأي خصم للشركة يعود إلى تلك السنة وليس إلى سنوات الاستحقاق التدريجي (⁦26 U.S.C. 83(h)⁩). وتمنع اللوائح أي خصم للأسهم المحولة إلى مؤسس الشركة (promoter) عند تأسيس الشركة (⁦26 CFR 1.83-6(a)(4)⁩). وجانب المؤسس مشروح في أسهم المؤسس واختيار ⁦83(b)⁩؛ والخيارات المُمارَسة مبكرًا في الممارسة المبكرة لخيارات أسهم الشركات الناشئة.

كيف نسجل السنوات الفائتة: قيد استكمال واحد أم إعادة إصدار السنوات؟

يعتمد الجواب على ما إذا كانت القوائم المالية لتلك السنوات قد صدرت. ابنِ الجدول سنة بسنة في الحالتين: مصروف كل منحة في كل سنة منذ أول منحة.

تحكم الشركة في الأهمية النسبية ويختبرها المدقق وفق قواعد US GAAP لتصحيح الأخطاء؛ ولا يمكن لهذه الصفحة أن تحسمها. وفي الحالتين، يساوي إجمالي المسجل حتى الآن إجمالي الجدول، ويرتفع رأس المال الإضافي المدفوع بالمبلغ نفسه. وللتقارير الشهرية في المستقبل راجع القوائم المالية الشهرية للمستثمرين ومجلس الإدارة.

لماذا يختلف الخصم الضريبي للتعويض بالأسهم عن المصروف الدفتري؟

المصروف الدفتري يتحدد عند المنح ويتوزع على فترة الاستحقاق التدريجي. أما الخصم الضريبي فيساوي ما يدرجه الحامل في دخله، ويقع في السنة الضريبية للشركة التي تنتهي فيها السنة الضريبية للحامل التي أدرج فيها المبلغ (⁦26 U.S.C. 83(h)⁩؛ ⁦26 CFR 1.83-6(a)⁩). ونادرًا ما تتطابق المبالغ والسنوات.

ثلاثة أفخاخ:

• الإبلاغ. يُعد الحامل قد أدرج المبلغ إذا أبلغت الشركة عنه في الوقت المحدد في النموذج ⁦W-2⁩ أو 1099 (⁦26 CFR 1.83-6(a)(2)⁩). ويوضع فرق الخيار غير المؤهل في الخانات 1 و3 و5 من ⁦W-2⁩ للموظف وفي الخانة 12 بالرمز V (المنشور 525). وفي التصرف غير المؤهل، يُعد ⁦W-2⁩ أو ⁦W-2c⁩ الذي يُسلَّم ويُقدَّم بحلول تاريخ تقديم الإقرار الذي يطالب بالخصم مقدمًا في الوقت المحدد.
• التصرفات غير المؤهلة لا تُرى. كثيرًا ما لا تعلم الشركة ببيع مبكر لأسهم ISO إلا إذا سألت؛ وبدون ذلك يضيع الخصم.
• التكاليف المرسملة. لا يُسمح بخصم إلى المدى الذي يكون فيه التعويض إنفاقًا رأسماليًا أو مصروفًا مؤجلًا أو تكلفة مخزون، مثل تكاليف البحث التي يجب على الشركة إطفاؤها (⁦26 CFR 1.83-6(a)(4)⁩)؛ راجع خصم تكاليف تطوير البرمجيات في الولايات المتحدة.

الفجوة بين الدفاتر والضريبة تنتج ضرائب مؤجلة، وهي مشروحة في مخصص ضريبة الدخل لأول تدقيق. والمنح والنموذج 3921 والاقتطاع عند الممارسة في منح خيارات الأسهم بعد التقييم.

هل تحتاج إقرارات النموذج 1120 المقدمة إلى تغيير؟

عادةً لا يتغير الدخل الخاضع للضريبة، لأن الخصم الضريبي لم يعتمد يومًا على المصروف الدفتري. ما يغيّره الاستكمال هو الجانب الدفتري في الإقرار: الدخل الدفتري في Schedule M-1 السطر 1، والمصروف الدفتري غير المخصوم في السطر 5، والخصومات التي لا مصروف دفتري لها هذه السنة في السطر 8، ورأس المال المدفوع في Schedule L السطر 23 (تعليمات النموذج 1120)؛ ولا تُطلب هذه الجداول عندما يقل كل من إجمالي الإيرادات وإجمالي الأصول عن 250,000 دولار. وتقدم الشركة التي يبلغ إجمالي أصولها 10,000,000 دولار أو أكثر Schedule M-3، الذي يعرض مصروف خيارات الأسهم الدفتري والخصم الضريبي في الجزء III السطر 9، والأسهم المقيّدة في السطر 10؛ وإذا قل عن 50,000,000 دولار فيجوز لها استكمال الجزء I والإبقاء على Schedule M-1 بدلًا من الجزأين II وIII (تعليمات Schedule M-3).

يتغير الدخل الخاضع للضريبة فعلًا إذا فاتت الشركة خصمًا تستحقه، مثل فروق الخيارات غير المؤهلة أو التصرفات غير المؤهلة. وتصحح الشركة إقرارًا مقدمًا على النموذج ⁦1120-X⁩، عمومًا خلال 3 سنوات من تقديم الإقرار الأصلي أو 2 سنة من دفع الضريبة، أيهما أبعد (تعليمات النموذج ⁦1120-X⁩). وفي الشركة الخاسرة، يغيّر الخصم الفائت في الغالب صافي الخسارة التشغيلية المرحَّلة. وتعديل أي سنة قرار يتخذه معدّ الإقرار سنة بسنة.

مثال

هذه أمثلة توضيحية؛ والأرقام بالدولار الأمريكي.

منحة واحدة وثلاث سنوات لم تُسجَّل

تمنح شركة ناشئة خيارات قيمتها 900,000 دولار في تاريخ المنح، تُستحق بالتساوي على أربع سنوات، ولا تسجل شيئًا. ولا يغادر أحد.

• السنة 1: مصروف 225,000 دولار
• السنة 2: 225,000 دولار
• السنة 3: 225,000 دولار

بعد ثلاث سنوات يجب أن يكون 675,000 دولار في الدفاتر، مع ارتفاع رأس المال الإضافي المدفوع بالمبلغ نفسه. فإن لم تصدر قوائم عن تلك السنوات، عرضت أول قوائم مدققة حصة كل سنة؛ وإن كانت القوائم قد وصلت إلى المستثمرين، قررت الشركة والمدقق بين إعادة الإصدار وتعديل واحد. ويُسجَّل المبلغ المتبقي 225,000 دولار في السنة 4.

خيار ISO مُورس واحتُفظ بأسهمه

يمارس موظف خيار ISO وهو ما زال في الخدمة، بفرق 50,000 دولار، ويحتفظ بالأسهم أكثر من 2 سنة من المنح و1 سنة من الممارسة. سبق أن حملت الدفاتر القيمة العادلة للخيار في تاريخ المنح على مدى الاستحقاق التدريجي. ولا تخصم الشركة شيئًا.

خيار غير مؤهل مُورس

يمارس موظف خيارًا غير مؤهل بفرق 80,000 دولار. تبلغ الشركة عن 80,000 دولار كأجور في ⁦W-2⁩ الموظف في الوقت المحدد، وإذا لم يكن أي جزء من الأجر واجب الرسملة، فإنها تخصم 80,000 دولار في تلك السنة، أيًا كانت القيمة العادلة للخيار في تاريخ المنح ومهما كان وقت تسجيله مصروفًا في الدفاتر.

هل وضعك مختلف؟

• تمنح خيارات الآن، أو تحتاج إلى النموذج 3921 والاقتطاع عند الممارسة بشكل صحيح: راجع منح خيارات الأسهم بعد التقييم.
• أُعيد تسعير الخيارات بعد جولة تمويل بسعر أقل: راجع إعادة تسعير خيارات الأسهم بعد جولة تمويل بسعر أقل.
• مارس الحاملون خياراتهم مبكرًا: راجع الممارسة المبكرة لخيارات أسهم الشركات الناشئة.
• المدقق يريد أيضًا الضرائب المؤجلة: راجع مخصص ضريبة الدخل لأول تدقيق.
• القوائم وصلت بالفعل إلى المستثمرين، أو الخصومات الفائتة تمتد على عدة سنوات مقدمة، أو الجدول يغطي منحًا وتقييمات كثيرة: احصل على مساعدة محاسبية وضريبية للشركات الناشئة.