Giải thể quỹ: Form 1065 và K-1 cuối cùng, khoản giữ lại và quỹ tín thác

Năm thuế của quỹ kết thúc khi nào, và khi nào đến hạn Form 1065 cuối cùng?

Form 1065 cuối cùng và K-1 cuối cùng của quỹ ở Hoa Kỳ đến hạn chậm nhất vào ngày 15 của tháng thứ ba sau tháng quỹ hoàn tất việc thanh lý, hoặc muộn hơn 6 tháng nếu nộp Form 7004. Việc thanh lý thường kết thúc ở lần chi trả cuối cùng cho nhà đầu tư, không phải khi quỹ ngừng giao dịch.

Một quỹ bị đánh thuế như hợp danh chấm dứt khi không còn phần nào trong hoạt động của quỹ được bất kỳ thành viên hợp danh nào tiếp tục thực hiện dưới hình thức hợp danh (26 USC 708(b)(1)). Năm thuế cuối cùng của quỹ kết thúc vào ngày quỹ hoàn tất việc thanh lý (hướng dẫn Form 1065). Nếu các thành viên hợp danh biểu quyết giải thể nhưng vẫn tiếp tục trong giai đoạn thanh lý, hợp danh chỉ chấm dứt khi tài sản cuối cùng còn lại được phân phối (Reg. 1.708-1(b)(1) và (b)(3)(i)).

Form 1065 cuối cùng nộp trễ hoặc thiếu sót bị phạt $260 cho mỗi tháng hoặc phần của tháng, tối đa 12 tháng, nhân với số người từng là thành viên hợp danh vào bất kỳ lúc nào trong năm đó, trừ khi quỹ chứng minh được lý do chính đáng (26 USC 6698; Rev. Proc. 2025-32, section 4.55). Mỗi K-1 trễ hoặc sai có thể bị thêm một khoản phạt riêng, nhìn chung là $340 cho mỗi K-1 (section 4.58).

Khoản dự phòng, side pocket, phân phối bằng tài sản, sáp nhập và các tài khoản thuế tiểu bang hoặc tài khoản khấu trừ cho thành viên nước ngoài là những thứ khiến việc đóng quỹ trở nên khó. Trước khi lên kế hoạch, hãy thu thập giá trị tài sản ròng (NAV) cuối cùng, báo cáo vốn, điều khoản về khoản giữ lại và side pocket, hồ sơ của đơn vị quản trị quỹ và danh sách mọi tài khoản thuế tiểu bang và tài khoản khấu trừ tại nguồn. Một công ty CPA phục vụ quỹ phòng hộ và các quỹ đầu tư khác có thể lập tờ khai và K-1 cuối cùng và lên kế hoạch thứ tự đóng quỹ.

K-1 ghi gì khi quỹ giữ lại một khoản tiền hoặc khoản dự phòng kiểm tra thuế?

Một quỹ giữ lại tiền mặt cho một cuộc kiểm tra thuế, một vụ kiện, một khoản hoàn thuế hoặc chi phí cuối cùng vẫn còn nắm giữ tài sản, nên quỹ đó thường vẫn đang trong quá trình thanh lý. K-1 của năm diễn ra đợt thanh lý chính chưa phải là bản cuối cùng. Tờ khai cuối cùng và K-1 cuối cùng thuộc về năm khoản dự phòng được chi trả hoặc dùng hết.

Trong thời gian quỹ giữ khoản dự phòng:

• Quỹ tiếp tục nộp Form 1065 cho mỗi năm thuế, kèm K-1 cho mọi thành viên hợp danh vẫn có quyền hưởng một phần khoản dự phòng.
• Tiền lãi phát sinh trên khoản dự phòng và chi phí trả từ khoản dự phòng được phân bổ cho các thành viên hợp danh đó.
• Khi khoản dự phòng được giải phóng, khoản phân phối cuối cùng được ghi trên K-1 cuối cùng, ở box 19.

Một số quỹ thay vào đó chuyển khoản dự phòng ra khỏi hợp danh, sang tài khoản ký quỹ (escrow) hoặc quỹ tín thác thanh lý. Khi quỹ không còn nắm giữ tài sản nào khác, quỹ có thể hoàn tất thanh lý và nộp tờ khai và K-1 cuối cùng cho năm đó. Cách này cũng có thể thay đổi người phải khai thu nhập từ khoản dự phòng; phần về quỹ tín thác thanh lý bên dưới nói về lựa chọn đó. Cách xử lý nào được áp dụng tùy vào hồ sơ quỹ và người sở hữu khoản dự phòng, nên lựa chọn này cần được xem xét trước đợt chi trả chính.

Nhà đầu tư đã rút vốn nhưng còn giữ side pocket: có thể gửi K-1 cuối cùng cho họ không?

Không. Một K-1 chỉ là bản cuối cùng khi toàn bộ phần vốn của thành viên hợp danh trong quỹ chấm dứt. Nhà đầu tư đã được quỹ mua lại tài khoản chính nhưng vẫn giữ phần vốn trong side pocket (một tài khoản riêng cho tài sản khó bán, được chi trả khi tài sản được bán) vẫn là thành viên hợp danh. Nhà đầu tư đó tiếp tục nhận K-1 mỗi năm cho phần side pocket, và ô "Final K-1" chỉ được đánh dấu trên K-1 của năm side pocket được chi trả.

Quy tắc tương tự áp dụng cho chính quỹ: khi quỹ vẫn còn giữ tài sản trong side pocket cho bất kỳ nhà đầu tư nào, quỹ thường chưa hoàn tất thanh lý. Cách đánh thuế việc quỹ mua lại tài khoản chính, và mọi lựa chọn theo section 754, được trình bày trong bán hoặc rút phần vốn khỏi quỹ.

Quỹ nên bán, phân phối bằng tài sản hay dùng quỹ tín thác thanh lý, và quỹ tín thác nộp tờ khai gì?

Quỹ có ba cách xử lý tài sản cuối cùng:

Quỹ tín thác thanh lý được coi là quỹ tín thác theo thuế liên bang Hoa Kỳ nếu được thành lập chủ yếu để thanh lý và phân phối tài sản chuyển vào, và mọi hoạt động của quỹ tín thác đều cần thiết một cách hợp lý cho mục đích đó (Reg. 301.7701-4(d)). Cũng quy định này cảnh báo rằng quỹ tín thác mất tư cách đó nếu việc thanh lý bị kéo dài một cách bất hợp lý hoặc nếu hoạt động kinh doanh làm lu mờ mục đích thanh lý. Một quỹ tín thác thanh lý tiếp tục giao dịch hoặc tái đầu tư có thể mất tư cách quỹ tín thác và bị phân loại là pháp nhân kinh doanh, chẳng hạn như hợp danh.

Quỹ tín thác thanh lý nộp tờ khai gì tùy vào việc đó có phải là quỹ tín thác do người lập chịu thuế (grantor trust) hay không. IRS bỏ qua grantor trust về thuế thu nhập: thu nhập và khoản khấu trừ của quỹ tín thác được coi là trực tiếp thuộc về những người được coi là chủ sở hữu, và người quản lý quỹ tín thác (trustee) theo các quy tắc khai đặc biệt cho grantor trust trên Form 1041 (hướng dẫn Form 1041). Quỹ tín thác thanh lý của một quỹ có phải là grantor trust hay không, và ai là chủ sở hữu, tùy vào điều khoản của nó, nên thỏa thuận quỹ tín thác cần được xem xét trước khi ký.

Phân phối chứng khoán hoặc token bằng tài sản: có chịu thuế không, và ghi gì ở box 19?

Thường thì bản thân việc phân phối không chịu thuế. Hợp danh không ghi nhận lãi hay lỗ khi phân phối tài sản, kể cả tiền (26 USC 731(b)). Nhìn chung, thành viên hợp danh chỉ ghi nhận lãi khi số tiền nhận được nhiều hơn giá gốc tính thuế (basis) của phần vốn trong quỹ (section 731(a)). Các quy tắc khác có thể thay thế quy tắc này (section 731(d)). Quy tắc chính đối với quỹ từng nhận góp vốn bằng tài sản: thành viên hợp danh đã góp tài sản tăng giá trong vòng 7 năm qua có thể có lãi nếu quỹ phân phối tài sản đó cho một thành viên hợp danh khác (section 704(c)(1)(B)) hoặc phân phối tài sản khác cho chính thành viên đó (section 737).

Cái bẫy đối với quỹ là section 731(c): chứng khoán có thể giao dịch được tính như tiền, theo giá trị thị trường vào ngày phân phối. Vì vậy, việc quỹ phân phối cổ phiếu niêm yết có thể tạo ra lãi cho thành viên hợp danh có giá gốc thấp. Định nghĩa này rộng hơn cổ phiếu niêm yết: còn gồm công cụ tài chính được giao dịch tích cực, ngoại tệ, và phần vốn trong pháp nhân có tài sản gần như toàn bộ là chứng khoán có thể giao dịch hoặc tiền.

Có những ngoại lệ. Ngoại lệ quan trọng nhất đối với quỹ: quy tắc không áp dụng khi quỹ là "hợp danh đầu tư" (investment partnership) và thành viên hợp danh là "thành viên đủ điều kiện" (eligible partner) (section 731(c)(3)(A)(iii)).

• Hợp danh đầu tư: hợp danh chưa từng tham gia hoạt động kinh doanh (trade or business) và tài sản luôn gần như toàn bộ là tiền, cổ phiếu, nợ, một số công cụ phái sinh, ngoại tệ và tài sản tương tự (section 731(c)(3)(C)(i)). Hoạt động với tư cách nhà đầu tư, trader hoặc nhà kinh doanh chứng khoán (dealer) đối với các tài sản đó không bị tính là hoạt động kinh doanh.
• Thành viên đủ điều kiện: thành viên hợp danh chỉ góp các loại tài sản đó vào quỹ trước khi phân phối (section 731(c)(3)(C)(iii)).
• Nhìn xuyên qua (look-through): quỹ được coi là thực hiện mọi hoạt động kinh doanh của hợp danh mà quỹ có phần vốn, và được coi là nắm giữ phần tài sản tương ứng của hợp danh đó (section 731(c)(3)(C)(iv)). Quy tắc này không áp dụng khi quỹ nắm giữ dưới 20% của hợp danh đó và không tham gia tích cực và đáng kể vào việc quản lý (Reg. 1.731-2(e)(4)). Quỹ từng nắm phần lớn hơn trong một doanh nghiệp đang hoạt động bị đánh thuế như hợp danh có thể không đạt phép thử; quỹ trung chuyển được kiểm tra thông qua quỹ chủ.

Một quỹ chỉ từng đầu tư hoặc giao dịch chứng khoán, với nhà đầu tư chỉ góp tiền mặt hoặc chứng khoán, có thể đạt cả hai phép thử. Khi đó, việc quỹ phân phối cổ phiếu niêm yết được xử lý như tài sản khác, không như tiền.

Thành viên hợp danh đã góp chính chứng khoán đó cũng có thể nằm ngoài quy tắc. Một quỹ mua cổ phiếu của một công ty trước khi công ty đó có chứng khoán có thể giao dịch cũng vậy, nếu quỹ đã giữ cổ phiếu ít nhất sáu tháng trước khi cổ phiếu trở nên có thể giao dịch và phân phối cổ phiếu trong vòng năm năm sau đó (Reg. 1.731-2(d)(1)(iii)). Khoản lãi cũng có thể được giảm bằng phần lãi tiềm ẩn (built-in gain) của thành viên hợp danh trong chứng khoán cùng loại và cùng tổ chức phát hành mà quỹ nắm giữ (section 731(c)(3)(B)).

Token. Luật không nêu tên tài sản kỹ thuật số, nên luật không giải quyết việc một token có phải là "công cụ tài chính" "được giao dịch tích cực" hay không, hoặc một quỹ token có phải là "hợp danh đầu tư" hay không. Quỹ tiền mã hóa cần phân tích điều đó trước khi phân phối token.

Cách khai (hướng dẫn cho thành viên hợp danh về Schedule K-1):

Thành viên hợp danh nhận tài sản nộp Form 7217 cho mỗi ngày nhận tài sản. Không cần Form 7217 khi khoản phân phối chỉ gồm tiền hoặc chứng khoán có thể giao dịch được coi là tiền (hướng dẫn Form 7217). Với cổ phiếu có thể là cổ phiếu doanh nghiệp nhỏ đủ tiêu chuẩn, xem QSBS qua quỹ đầu tư mạo hiểm.

Carried interest cuối cùng của GP và việc thu hồi (clawback) được xử lý thế nào ở cấp quỹ?

Các khoản phân bổ cuối cùng theo thứ tự phân chia (waterfall) trong thỏa thuận hợp danh (thứ tự quỹ chi trả cho nhà đầu tư và GP). Khoản lãi thực hiện trong năm cuối, kể cả từ các khoản phân phối bằng tài sản mà thỏa thuận coi như bán, đi qua waterfall và quyết định khoản phân bổ carried interest cuối cùng của GP trên K-1.

Việc thu hồi (clawback) đảo ngược một phần kết quả đó. Khi GP trả lại carried interest và quỹ chuyển tiếp số tiền đó cho các thành viên hợp danh hữu hạn (LP), tài khoản vốn và khoản phân bổ cuối cùng thay đổi. Cách quỹ khai việc này tùy vào thỏa thuận hợp danh, nên hãy đọc thỏa thuận cùng lịch sử tài khoản vốn trước khi lập K-1 cuối cùng.

Cách đánh thuế carried interest cuối cùng đối với các thành viên của GP có trong quy tắc ba năm cho carried interest. Cách một thành viên hợp danh xử lý carried interest phải trả lại có trong hoàn trả khoản thưởng đã bị đánh thuế.

Chúng tôi đóng các tài khoản thuế tiểu bang, tờ khai gộp và khấu trừ cho thành viên nước ngoài thế nào?

Mỗi tài khoản quỹ đã mở cần một lần nộp cuối cùng riêng cho năm thuế ngắn cuối cùng:

• Tờ khai tiểu bang, tờ khai gộp và khấu trừ tại nguồn. Quỹ nộp tờ khai hợp danh cuối cùng ở mỗi tiểu bang quỹ từng nộp, nộp tờ khai gộp cuối cùng và các khoản khấu trừ tại nguồn cuối cùng cho thành viên không cư trú, rồi đóng từng tài khoản. Quy tắc khác nhau theo tiểu bang: xem tờ khai tiểu bang của quỹ và khấu trừ cho thành viên không cư trú.
• Form 8804 và 8805. Quỹ có thu nhập từ hoạt động kinh doanh tại Hoa Kỳ (thu nhập "liên quan trực tiếp", ECI) phân bổ cho thành viên hợp danh nước ngoài phải nộp Form 8804, và một Form 8805 cho mỗi thành viên mà quỹ đã nộp thuế section 1446 thay, cho năm cuối cùng. Hạn nộp là ngày 15 của tháng thứ ba sau khi năm đó kết thúc, hoặc tháng thứ sáu nếu quỹ giữ sổ sách bên ngoài Hoa Kỳ và Puerto Rico (hướng dẫn Form 8804, 8805 và 8813). Quỹ vẫn chịu trách nhiệm với thuế section 1446 lẽ ra phải khấu trừ (section 1461), và người có trách nhiệm nộp khoản thuế đó mà cố ý không nộp có thể bị phạt bằng chính số thuế đó (section 6672). Xem thành viên hợp danh nước ngoài và khấu trừ tại nguồn.

IRS còn kiểm tra thuế quỹ được không sau khi quỹ giải thể?

Có. Sở Thuế vụ Hoa Kỳ (IRS) vẫn có thể điều chỉnh tờ khai của quỹ cho các năm trước khi quỹ đóng, và nếu IRS xác định quỹ không còn tồn tại, các thành viên hợp danh cũ sẽ ghi nhận các khoản điều chỉnh thay cho quỹ (Reg. 301.6241-3).

Các thành viên hợp danh cũng có thể bị buộc nộp thuế. Nếu quỹ không nộp khoản thuế thiếu tính gộp (imputed underpayment) trong vòng 10 ngày kể từ khi IRS yêu cầu, IRS có thể ấn định phần thuế cho từng người là thành viên hợp danh vào cuối năm thực hiện điều chỉnh, hoặc từng thành viên hợp danh cũ, trong vòng 2 năm sau yêu cầu (26 USC 6232(f)). Nhà đầu tư đã nhận tài sản của quỹ khi thanh lý có thể bị truy thu với tư cách bên nhận chuyển giao nếu luật tiểu bang buộc họ chịu trách nhiệm, trong vòng 1 năm sau khi thời hạn ấn định thuế của quỹ kết thúc (26 USC 6901(c)). IRS được truy ngược bao xa, các bước và ai nộp thuế có trong IRS kiểm tra tờ khai hợp danh của quỹ. Các sai sót quỹ tự phát hiện sau khi nộp có trong sửa tờ khai doanh nghiệp đã nộp.

Chúng tôi sáp nhập vào quỹ khác hoặc giải thể quỹ trung chuyển: ai nộp tờ khai cuối cùng?

Trong một vụ sáp nhập, quỹ sau sáp nhập là sự tiếp nối của quỹ tham gia sáp nhập có các thành viên hợp danh sở hữu hơn 50% vốn và lợi nhuận của quỹ sau sáp nhập (26 USC 708(b)(2)(A)). Các quỹ tham gia sáp nhập khác chấm dứt vào ngày sáp nhập và nộp tờ khai cuối cùng cho năm thuế kết thúc vào ngày đó (Reg. 1.708-1(c)).

Tờ khai của quỹ tiếp tục ghi rõ quỹ là sự tiếp nối, giữ Mã số định danh người sử dụng lao động (EIN) của quỹ đó và liệt kê tên, địa chỉ và EIN của các quỹ khác đã sáp nhập. Nếu các quỹ không theo một hình thức cụ thể, IRS coi quỹ chấm dứt là đã góp tài sản và nợ vào quỹ sau sáp nhập để đổi lấy phần vốn trong quỹ đó, rồi phân phối phần vốn đó cho các thành viên hợp danh của mình khi thanh lý (hình thức "assets-over").

Một quỹ trung chuyển (feeder) giao phần vốn trong quỹ chủ cho nhà đầu tư của chính mình rồi giải thể cũng chấm dứt, và nộp tờ khai cuối cùng. Các quy tắc phân phối bằng tài sản ở trên áp dụng cho phần vốn đó: phần vốn trong một pháp nhân có tài sản gần như toàn bộ là chứng khoán có thể giao dịch hoặc tiền có thể được tính là chứng khoán có thể giao dịch (section 731(c)(2)(B)(v)).

Chúng tôi trả lại vốn bên ngoài và giữ quỹ làm văn phòng gia đình: điều gì thay đổi?

Quỹ không chấm dứt nếu còn ít nhất hai thành viên hợp danh, chẳng hạn các thành viên gia đình, tiếp tục hoạt động đầu tư của quỹ dưới hình thức hợp danh (26 USC 708(b)(1)). Quỹ giữ EIN và năm thuế, và nộp Form 1065 bình thường. Nếu chỉ còn một chủ sở hữu, chẳng hạn người sáng lập hoặc một công ty holding, quỹ không còn là hợp danh được nữa: pháp nhân bị đánh thuế như hợp danh trở thành pháp nhân bị bỏ qua về thuế (disregarded entity) khi chỉ còn một thành viên (Reg. 301.7701-3(f)(2)), và quỹ nộp Form 1065 cuối cùng cho năm đó. Mỗi nhà đầu tư bên ngoài được quỹ mua lại toàn bộ phần vốn nhận K-1 cuối cùng cho năm phần vốn của họ chấm dứt.

Điều thay đổi là mục đích của các pháp nhân xung quanh quỹ. Văn phòng gia đình còn được khấu trừ chi phí hay không khi chỉ còn tiền của gia đình được trình bày trong cấu trúc thuế văn phòng gia đình, kể cả vụ Lender Management. Về thuế kinh doanh phi công ty (UBT) của Thành phố New York sau khi vốn bên ngoài rút đi, xem UBT của Thành phố New York cho nhà quản lý quỹ. Việc rút đăng ký cố vấn đầu tư là công việc pháp lý nằm ngoài trang này.

Công ty quản lý và GP ra sao sau quỹ cuối cùng?

Công ty quản lý và GP không tự động đóng khi quỹ đóng. Mỗi pháp nhân là một pháp nhân riêng, có tờ khai liên bang cuối cùng riêng, tài khoản tiểu bang và thành phố riêng, và thủ tục giải thể riêng. Các bước chung, kể cả việc đóng tài khoản EIN, có trong đóng cửa công ty.

Chúng tôi lưu giữ hồ sơ gì, và kết thúc hợp đồng với đơn vị quản trị quỹ thế nào?

Hãy lưu hồ sơ ít nhất trong suốt thời gian IRS còn có thể điều chỉnh các tờ khai cuối cùng của quỹ: nhìn chung là 3 năm sau ngày muộn nhất trong các ngày nộp tờ khai, hạn nộp và mọi yêu cầu điều chỉnh hành chính (AAR) cho năm đó, và lâu hơn trong một số trường hợp, chẳng hạn bỏ sót đáng kể thu nhập hoặc không khai thông tin nước ngoài bắt buộc (26 USC 6235). Thông tin liên lạc của nhà đầu tư quan trọng nhất: nếu IRS điều chỉnh một năm sau khi quỹ đã chấm dứt, các thành viên hợp danh cũ sẽ ghi nhận khoản điều chỉnh, nên phải có người liên lạc được với họ.

Trước khi hợp đồng với đơn vị quản trị quỹ kết thúc, hãy lấy bản sao của:

1. Giá trị tài sản ròng (NAV) cuối cùng và báo cáo tài chính khi đóng quỹ.
2. Báo cáo tài khoản vốn của mọi thành viên hợp danh, cho mọi năm.
3. Lô thuế và giá gốc của mọi vị thế, kể cả các vị thế đã phân phối bằng tài sản.
4. Hồ sơ làm việc K-1, bảng phân bổ và bảng tính waterfall.
5. Thông tin liên lạc của nhà đầu tư và biểu mẫu tình trạng thuế của từng nhà đầu tư (Form W-9 và W-8).
6. Thỏa thuận về khoản giữ lại, tài khoản ký quỹ (escrow) và quỹ tín thác thanh lý.
7. Danh sách mọi tài khoản thuế tiểu bang, thành phố và khấu trừ tại nguồn, kèm số tài khoản.
8. Tên đại diện hợp danh (partnership representative) cho mỗi năm còn mở.

Ví dụ

Khoản dự phòng kiểm tra thuế được chi trả vào năm sau

Một quỹ theo năm dương lịch bán các vị thế cuối cùng vào tháng 9 năm 2026 nhưng giữ khoản dự phòng kiểm tra thuế US$1.500.000. Quỹ chi trả khoản dự phòng vào ngày 30 tháng 6 năm 2027.

• Năm 2026: quỹ chưa hoàn tất thanh lý vì vẫn còn giữ khoản dự phòng. Form 1065 năm 2026 của quỹ là tờ khai bình thường, đến hạn ngày 15 tháng 3 năm 2027, và K-1 không được đánh dấu là cuối cùng.
• Năm 2027: năm thuế cuối cùng kéo dài từ ngày 1 tháng 1 đến ngày 30 tháng 6 năm 2027. Form 1065 cuối cùng và K-1 cuối cùng đến hạn ngày 15 tháng 9 năm 2027, hoặc ngày 15 tháng 3 năm 2028 nếu nộp Form 7004.
• Tiền lãi phát sinh trên khoản dự phòng trong năm 2027 được phân bổ trên K-1 cuối cùng, và khoản chi trả dự phòng được khai ở box 19, code A.

Hai quỹ sáp nhập

Quỹ A và Quỹ B, đều theo năm dương lịch, sáp nhập vào ngày 30 tháng 6 năm 2027. Sau đó, thành viên hợp danh của Quỹ A sở hữu 70% vốn và lợi nhuận của quỹ sau sáp nhập, và thành viên hợp danh của Quỹ B sở hữu 30%.

• Quỹ A tiếp tục, giữ EIN và năm thuế theo năm dương lịch. Tờ khai năm 2027 của Quỹ A ghi rõ quỹ là sự tiếp nối và liệt kê Quỹ B.
• Năm thuế cuối cùng của Quỹ B kéo dài từ ngày 1 tháng 1 đến ngày 30 tháng 6 năm 2027. Form 1065 cuối cùng và K-1 cuối cùng của Quỹ B đến hạn ngày 15 tháng 9 năm 2027, hoặc ngày 15 tháng 3 năm 2028 nếu nộp Form 7004.

Trường hợp của bạn khác?

• Nhà đầu tư hỏi cách khai K-1 cuối cùng: xem biểu mẫu thuế cuối cùng từ quỹ.
• Nhà đầu tư đã bán hoặc được quỹ mua lại phần vốn, hoặc quỹ có lựa chọn theo section 754: xem bán hoặc rút phần vốn khỏi quỹ.
• IRS đã mở cuộc kiểm tra thuế, hoặc mở sau khi quỹ đóng: xem IRS kiểm tra tờ khai hợp danh của quỹ.
• Phát hiện sai sót trên tờ khai đã nộp: xem sửa tờ khai doanh nghiệp đã nộp.
• Quỹ có thành viên hợp danh nước ngoài: xem thành viên hợp danh nước ngoài và khấu trừ tại nguồn.
• Quỹ nộp tờ khai ở nhiều tiểu bang: xem tờ khai tiểu bang của quỹ và khấu trừ cho thành viên không cư trú.
• Quỹ tiếp tục hoạt động như văn phòng gia đình: xem cấu trúc thuế văn phòng gia đình.
• Công ty quản lý hoặc GP cũng đóng cửa: xem đóng cửa công ty.
• Quỹ còn khoản dự phòng, side pocket, quỹ tín thác thanh lý, khoản phân phối bằng tài sản hoặc tài khoản tiểu bang cần đóng: thời điểm và cách khai cần đánh giá chuyên môn; xem thuế cho quỹ phòng hộ và quỹ đầu tư.