K-1 cuối cùng từ quỹ: giá gốc, lãi và khoản lỗ bị treo

Khi nào K-1 được coi là bản cuối cùng, và bản đó nên ghi những gì?

Hợp danh đang đóng cửa đánh dấu ô Final K-1 trên Schedule K-1 của từng thành viên hợp danh. Ô này xác định tờ khai cuối cùng; ô này không thay cho phép tính giá gốc của bạn và không chứng minh khoản lỗ bị treo được khấu trừ. Sở Thuế vụ Hoa Kỳ (IRS) mô tả các tờ khai khi đóng cửa trong Đóng cửa doanh nghiệp.

Hãy đọc toàn bộ K-1 cuối cùng, kể cả phần đính kèm. Tách kết quả bán tài sản của quỹ khỏi các khoản quỹ phân phối cho bạn.

Biểu mẫu K-1 hiện hành và hướng dẫn cho thành viên hợp danh giải thích các mục này. Hãy yêu cầu bản kê phân phối khi đóng quỹ và bảng đối chiếu nợ nếu riêng K-1 không giải thích được việc thanh lý.

Nếu K-1 có vẻ sai, hãy yêu cầu điều chỉnh. Khai các khoản của hợp danh khác đi có thể phải nộp Form 8082; không nộp thông báo bắt buộc có thể khiến phần thuế nộp thiếu liên quan chịu tiền phạt liên quan đến độ chính xác 20%. Việc tự áp dụng các giới hạn lỗ của bạn là chuyện riêng, khác với việc thay đổi một khoản của hợp danh. Xem khai không nhất quán và quy tắc tiền phạt.

Tôi dựng lại giá gốc thế nào, và vì sao vốn lại khác?

Giá gốc hợp danh của bạn, thường gọi là giá gốc phần vốn (outside basis), là khoản đầu tư tính theo thuế đã điều chỉnh của bạn vào phần vốn hợp danh. Vốn ở mục L là một thước đo khác: vốn này không gồm nợ của hợp danh và có thể bỏ sót các điều chỉnh riêng của bạn. IRS cảnh báo rõ không được dùng tài khoản vốn để tính giá gốc đã điều chỉnh. Xem bảng tính giá gốc và hướng dẫn mục L.

Hãy dựng lại lịch sử từ khi bạn vào quỹ đến khi thanh lý. Thiếu một năm có thể bỏ sót thu nhập đã làm tăng giá gốc hoặc khoản phân phối đã làm giảm giá gốc.

Chúng tôi dựng lại giá gốc của nhà đầu tư từ K-1 và báo cáo của quỹ, đối chiếu khoản phân phối và phần được giảm nợ, theo dõi khoản lỗ bị treo và lập tờ khai. Xem thuế và kế toán cho quỹ phòng hộ.

Bảng trên nêu nguyên tắc chung; Publication 541 giải thích các điều chỉnh và ngoại lệ. Đừng coi khoản lỗ bị treo vì thiếu giá gốc như thể khoản đó đã làm giảm giá gốc. Ngược lại, khoản lỗ đã qua giới hạn giá gốc nhưng bị treo theo quy tắc hoạt động thụ động thì nhìn chung đã làm giảm giá gốc.

Với phép tính khi đóng quỹ, hãy cộng thu nhập từ đợt bán được phân bổ vào giá gốc trước khi kiểm tra khoản phân phối khi thanh lý liên quan. Khi cần, hãy theo dõi các khoản phân phối trước đó và các thay đổi về nợ theo đúng ngày thực tế. Bảng tính của IRS cảnh báo rằng một số giao dịch đòi hỏi giá gốc tại thời điểm giao dịch, chứ không phải một phép tính đơn giản theo năm. Xem hướng dẫn bảng tính.

Về cách khai K-1 nói chung và khái niệm giá gốc, xem Hợp danh bị đánh thuế thế nào.

K-1 cuối cùng với giá gốc dương: vì sao phần được giảm nợ được tính như tiền mặt?

Khi quỹ đang thanh lý trả khoản vay, phần nợ được phân bổ cho bạn giảm xuống và phần giảm đó được coi là một khoản phân phối bằng tiền. Khoản coi như thanh toán này vẫn được tính dù người cho vay, chứ không phải bạn, nhận tiền mặt. Xem Publication 541, ảnh hưởng của nợ hợp danh.

Box 19 khai phần được giảm nợ ở code D, tách riêng với tiền mặt ở code A. Hãy đối chiếu code D với bảng nợ và chỉ tính phần giảm một lần; riêng mục K1 có thể không cho thấy phần được giảm nợ cuối cùng. Xem hướng dẫn box 19.

Hãy so tiền mặt thực nhận cộng phần được giảm nợ với giá gốc đã điều chỉnh ngay trước khi thanh lý. Phần vượt nhìn chung tạo ra một khoản lãi vốn riêng. Nếu toàn bộ phần vốn của bạn chấm dứt qua một đợt thanh lý chỉ bằng tiền mặt và giá gốc lớn hơn tiền mặt cộng phần được giảm nợ, phần chênh lệch nhìn chung tạo ra lỗ vốn, tùy giới hạn lỗ vốn. Riêng việc giá gốc dương không xác lập kết quả nào. Với khoản phân phối bằng tài sản, hãy dùng các quy tắc dưới đây. Xem Publication 541, lãi hoặc lỗ của thành viên hợp danh.

Nếu một khoản dự phòng sẽ được trả qua các khoản phân phối thanh lý về sau, mọi khoản lỗ thanh lý phải chờ đến khi khoản thanh toán cuối cùng chấm dứt phần vốn của bạn. Lãi có thể phát sinh ở các khoản thanh toán trước đó vượt giá gốc. Xem 26 CFR 1.731-1(a).

Tránh tính phần được giảm nợ hai lần. Hoặc so tiền mặt cộng phần được giảm nợ với giá gốc vẫn còn bao gồm khoản nợ đó, hoặc trước tiên ghi nhận lãi từ phần được giảm nợ, giảm giá gốc nhưng không xuống dưới 0, rồi kiểm tra phần tiền mặt còn lại. Đừng vừa giảm giá gốc cho cùng một phần được giảm nợ vừa cộng phần đó vào tiền mặt trong cùng một phép so sánh. Quy tắc về phân phối và nợ chi phối phép tính này.

Việc trả nợ sau khi bán tài sản cũng khác với việc được xóa nợ, vốn có thể tạo ra một khoản thu nhập riêng; hãy kiểm tra bản kê box 11, code E, nếu có. Xem hướng dẫn cho thành viên hợp danh.

Về phần được giảm nợ khi thương lượng rút khỏi doanh nghiệp vẫn tiếp tục hoạt động, xem Mua lại phần của thành viên hợp danh.

K-1 cuối cùng có tài khoản vốn âm có nghĩa là có lãi không?

Tài khoản vốn âm là dấu hiệu cần đối chiếu lại lịch sử, không phải một phép tính lãi. Vốn tính theo thuế có thể âm khi khoản lỗ và khoản phân phối vượt vốn góp và thu nhập, trong khi giá gốc phần vốn vẫn dương vì bao gồm nợ hoặc các điều chỉnh khác. Xem hướng dẫn Form 1065, mục L.

Hãy xác định con số âm đó là vốn đầu kỳ, vốn trước khi bán hay vốn cuối kỳ thực tế. Đợt bán cuối cùng của quỹ có thể cộng thêm thu nhập trước khi tiền mặt và phần được giảm nợ làm giảm giá gốc. Dùng số dư âm trước đó mà không có các điều chỉnh từ đợt bán có thể khai lãi thanh lý cao hơn đáng kể so với thực tế.

Hãy yêu cầu giải thích nếu vốn cuối kỳ vẫn âm sau mọi bút toán khi đóng quỹ. Đối chiếu khoản phân bổ từ đợt bán, khoản phân phối, thay đổi về nợ và lịch sử giá gốc của chính bạn; đừng đơn giản khai số dư âm là thu nhập chịu thuế. Xem sự khác biệt ở mục L.

Khoản lãi là lãi vốn, thu hồi khấu hao hay thu nhập thông thường?

Việc thanh lý quỹ có thể tạo ra nhiều loại lãi. Khoản lãi từ việc quỹ bán tài sản giữ nguyên tính chất thuế khi được phân bổ cho bạn, còn khoản lãi riêng từ khoản phân phối bằng tiền nhìn chung là lãi vốn, trừ các ngoại lệ. Xem Publication 541.

Lãi section 1250 chưa thu hồi khác với thu hồi khấu hao bị đánh thuế như thu nhập thông thường. K-1 có thể khai lãi section 1231 ở box 10 và số tiền section 1250 chưa thu hồi liên quan ở box 9c; đừng cộng box 9c vào cùng khoản lãi đó lần nữa. Xem Publication 544, Topic 409 và hướng dẫn các box.

Section 751 có thể áp dụng cho một số khoản phân phối không cân xứng liên quan đến khoản phải thu chưa hiện thực hóa hoặc hàng tồn kho tăng giá đáng kể. Các khoản phải thu đó có thể gồm những số tiền sẽ trở thành thu hồi khấu hao thông thường khi bán. Cần phân biệt một đợt thanh lý đơn giản bằng tiền mặt sau khi mọi tài sản đã được bán với việc phân phối các tài sản chưa bán. Xem Publication 541, khoản phân phối và khoản phải thu chưa hiện thực hóa.

Quỹ thực hiện lựa chọn section 475(f) qua người ký tờ khai được ủy quyền của quỹ. Quỹ đang hoạt động nộp bản tuyên bố lựa chọn chậm nhất hạn nộp chưa tính gia hạn của tờ khai năm trước của pháp nhân đó. Xem Topic 429 và Năm thuế đầu tiên của quỹ phòng hộ mới để biết thủ tục lựa chọn.

Khoản lỗ thụ động trên K-1 cuối cùng có được khấu trừ không?

Khoản lỗ thụ động nhìn chung được dùng khi bạn chuyển nhượng toàn bộ phần vốn trong hoạt động, chịu thuế đầy đủ, cho bên mua không liên quan; nguyên tắc chung được giải thích trong Lỗ kinh doanh. Riêng việc quỹ ghi là đóng cửa không xác lập các điều kiện đó.

Với hợp danh không phải là hợp danh giao dịch đại chúng (publicly traded partnership), khoản lỗ thụ động bị treo cũng có thể được dùng khi hợp danh chuyển nhượng mọi tài sản dùng trong hoạt động thụ động đó, trong giao dịch chịu thuế đầy đủ với bên mua không liên quan. Hoạt động quan trọng hơn việc bản thân quỹ có tiếp tục tồn tại hay không. Xem Publication 925, thành viên hợp danh và cổ đông.

Việc gộp hoạt động coi nhiều tài sản hoặc nhiều hoạt động kinh doanh là một hoạt động. Hồ sơ tài sản riêng không xác lập các hoạt động riêng về thuế, và thành viên hợp danh không được tách các hoạt động mà quỹ đã gộp. Xem Publication 925, hoạt động thực hiện qua pháp nhân khác.

Sau một giao dịch chuyển nhượng toàn bộ đủ điều kiện, khoản lỗ có thể bù thu nhập và lãi của hoạt động đó và thu nhập thụ động khác. Khoản lỗ được khấu trừ còn lại nhìn chung có thể bù tiền lương hoặc thu nhập kinh doanh chủ động, tùy giới hạn giá gốc, giới hạn rủi ro (at-risk) và các giới hạn khác. Xem hướng dẫn Form 8582 về chuyển nhượng.

Nếu gần như toàn bộ một hoạt động đã được bán, cách xử lý đặc biệt đòi hỏi chứng từ cho khoản lỗ và kết quả năm hiện tại được phân bổ cho phần đã chuyển nhượng. Hãy rà soát các quyết định gộp hoạt động trước đây và bảng theo hoạt động. Nếu khoản lãi được khai theo phương pháp bán trả góp, việc giải phóng khoản lỗ có thể được trải ra qua các năm ghi nhận lãi. Xem hướng dẫn Form 8582 về chuyển nhượng.

Tiền lãi danh mục (portfolio interest), cổ tức và lãi đầu tư của quỹ nhìn chung không phải là thu nhập từ hoạt động thụ động chỉ vì bạn là thành viên hợp danh hữu hạn. Việc giao dịch chứng khoán cho chủ sở hữu của quỹ cũng không phải hoạt động thụ động, nên khoản lỗ giao dịch không phải là khoản lỗ thụ động bị treo. Hãy xác minh loại của khoản chuyển sang năm sau. Xem Publication 925, các hoạt động không phải hoạt động thụ động.

Khi nào tôi được dùng khoản lỗ bị giữ lại do giới hạn giá gốc hoặc giới hạn rủi ro (at-risk)?

Khoản lỗ bị treo do giới hạn giá gốc và giới hạn rủi ro không được giải phóng tự động như khoản lỗ thụ động đủ điều kiện. Hãy áp dụng các giới hạn theo thứ tự: giá gốc, rủi ro (at-risk), hoạt động thụ động, rồi khoản lỗ kinh doanh vượt mức nếu áp dụng. Xem hướng dẫn cho thành viên hợp danh.

Thu nhập năm cuối có thể khôi phục giá gốc, nhưng khoản phân phối và việc giảm nợ cũng ảnh hưởng đến giá gốc còn dùng được. Hãy tính lại thay vì mặc định rằng đợt bán mở khóa mọi khoản lỗ bị treo do thiếu giá gốc. Ô Final K-1 không biến các số tiền vẫn bị từ chối vì thiếu giá gốc thành khoản lỗ thụ động được khấu trừ.

Số tiền chịu rủi ro (at-risk) cũng khác với giá gốc: một số khoản nợ làm tăng giá gốc mà không khiến bạn thực sự chịu rủi ro về kinh tế. Thu nhập hoặc lãi trong năm bán có thể làm cơ sở cho khoản khấu trừ, nhưng khoản phân phối và thay đổi về nợ có thể làm giảm số tiền chịu rủi ro. Số dư chịu rủi ro âm có thể buộc phải thu hồi khoản lỗ đã khấu trừ trước đó. Xem hướng dẫn Form 6198 và Publication 925.

P.L. 119-21 đã biến giới hạn khoản lỗ kinh doanh vượt mức thành vĩnh viễn, nên khoản lỗ kinh doanh lẽ ra được khấu trừ vẫn có thể bị hoãn theo Form 461. Xem hướng dẫn Form 461.

Hãy giữ bảng chuyển sang năm sau riêng cho từng giới hạn. Gộp chúng thành một tổng lỗ bị treo sẽ che mất điều kiện nào cần được đáp ứng.

Nếu quỹ trả cho tôi bằng tài sản, tôi có được ghi nhận lỗ không?

Khoản phân phối bằng tài sản khi thanh lý nhìn chung không cho phép bạn khấu trừ chênh lệch giữa giá gốc của bạn và giá trị thị trường của tài sản. Khoản lỗ thanh lý theo section 731 chỉ được ghi nhận khi toàn bộ phần vốn được thanh lý và khoản phân phối chỉ gồm tiền, khoản phải thu chưa hiện thực hóa hoặc hàng tồn kho, trừ các ngoại lệ. Xem Publication 541, lỗ khi phân phối.

Với tài sản được phân phối khác, giá gốc hợp danh còn lại nhìn chung chuyển sang tài sản theo section 732, với quy tắc phân bổ nếu nhận nhiều tài sản. Giá trị giảm nhìn chung không tạo ra khoản lỗ ngay, nhưng tiền mặt, phần được giảm nợ hoặc các quy tắc phân phối đặc biệt có thể làm phát sinh lãi ngay trong năm. Chứng khoán có thể giao dịch có thể được tính như tiền khi kiểm tra lãi, trừ ngoại lệ cho hợp danh đầu tư và thành viên hợp danh đủ điều kiện. Cách xử lý đó không biến chứng khoán thành tiền mặt trong phép kiểm tra lỗ thanh lý. Xem Publication 541, giá gốc của tài sản được phân phối và chứng khoán có thể giao dịch.

Nếu bạn đã góp tài sản tăng giá trong bảy năm trước đó và nhận về tài sản khác, section 737 có thể buộc ghi nhận lãi ngay trong năm. Hãy kiểm tra box 19, code B và bản kê đi kèm trong hướng dẫn cho thành viên hợp danh.

Hãy lấy mô tả tài sản, giá gốc tính thuế, giá trị và bản kê phân phối. Nộp một Form 7217 riêng cho mỗi ngày bạn thực nhận tài sản thuộc section 732, đính kèm tờ khai của bạn chậm nhất hạn nộp tờ khai của năm phân phối, kể cả thời gian gia hạn. Khoản phân phối chỉ bằng tiền và chứng khoán được coi như tiền thì không cần biểu mẫu này. Xem hướng dẫn Form 7217.

Tôi được khai khoản lỗ nào nếu quỹ sụp đổ sau khi đã có lãi trước đó?

Thu nhập được phân bổ trước đây nhìn chung đã làm tăng giá gốc của bạn, kể cả khi quỹ giữ lại tiền. Một đợt thanh lý toàn bộ bằng tiền mặt về sau với số tiền thấp hơn giá gốc còn lại có thể tạo ra lỗ vốn; việc này không tự động đảo ngược số thuế đã nộp trên các khoản lãi trước đó. Hãy xác nhận giá gốc và các điều kiện lỗ khi phân phối trong Publication 541.

Lỗ vốn vẫn chịu giới hạn lỗ vốn và quy tắc chuyển sang năm sau. Khoản lỗ do từ bỏ hoặc do phần vốn mất hết giá trị chỉ có thể là lỗ thông thường nếu không có giao dịch bán hay trao đổi và không có khoản phân phối thực tế hoặc khoản coi như phân phối; phần được giảm nợ có thể khiến cách xử lý đó không còn áp dụng. Xem Topic 409 và Publication 541, phần vốn bị từ bỏ hoặc mất giá trị.

Gian lận đòi hỏi phân tích riêng. Một vụ chiếm đoạt khoản đầu tư đủ điều kiện có thể làm cơ sở cho khoản khấu trừ lỗ do trộm cắp, nhưng riêng một khoản đầu tư thất bại thì chưa đủ. Quy tắc an toàn (safe harbor) cho mô hình Ponzi có các điều kiện cụ thể về tư cách, việc phát hiện và việc thu hồi. Nếu bạn chỉ đầu tư qua một quỹ riêng đã đầu tư vào vụ gian lận, bản thân bạn không phải là nhà đầu tư đủ điều kiện theo quy tắc an toàn này, dù quỹ có thể đủ điều kiện. Xem Revenue Procedure 2009-20, được sửa đổi bởi Revenue Procedure 2011-58.

Người đủ điều kiện yêu cầu điền Form 4684, Section C, rồi ký và nộp tờ khai của năm phát hiện chậm nhất hạn nộp tờ khai của năm phát hiện, kể cả thời gian gia hạn. Section C thay thế Appendix A ban đầu. Xem hướng dẫn Form 4684.

Ví dụ

Các số liệu minh họa này tính bằng đô la Hoa Kỳ. Một nhà đầu tư góp $100.000 vào một quỹ bất động sản. Trước đợt bán cuối cùng, khoản lỗ lũy kế $120.000 khiến vốn tính theo thuế còn âm $20.000 và phần nợ được phân bổ cho nhà đầu tư là $150.000. Trong số lỗ trước đó, $70.000 đã được khấu trừ và $50.000 vẫn bị treo chỉ theo quy tắc hoạt động thụ động. Giả sử không có điều chỉnh giá gốc nào khác và số tiền chịu rủi ro (at-risk) đủ.

Giá gốc phần vốn trước đợt bán là $130.000: vốn tính theo thuế âm $20.000 cộng $150.000 nợ. Quỹ phân bổ $180.000 lãi chịu thuế từ đợt bán, trả khoản vay và phân phối $160.000 tiền mặt.

Nhà đầu tư vẫn khai khoản lãi $180.000 từ việc bán tài sản theo đúng tính chất của khoản lãi. Trong ví dụ này, phần được giảm nợ không tạo ra lãi phân phối bổ sung vì giá gốc đủ bù cả hai khoản thanh toán.

Giả sử quỹ đã bán mọi tài sản trong hoạt động thụ động của nhà đầu tư cho bên mua không liên quan, trong giao dịch chịu thuế đầy đủ. Khoản lỗ thụ động $50.000 chuyển sang năm sau được dùng, tùy các giới hạn còn áp dụng. Ở đây, khoản lãi thụ động $180.000 từ đợt bán vẫn bù được $50.000 kể cả khi không có giao dịch chuyển nhượng toàn bộ. Chuyển nhượng toàn bộ quan trọng khi khoản lỗ bị treo vượt thu nhập và lãi của hoạt động. Khoản lỗ chuyển sang năm sau đã làm giảm giá gốc khi qua giới hạn giá gốc; việc giải phóng khoản lỗ này không làm giảm giá gốc lần nữa. Xem Publication 925 và bảng tính giá gốc.

Tôi nên thu thập hồ sơ gì trước khi nộp tờ khai?

K-1 cuối cùng cần lịch sử của khoản đầu tư, không chỉ giấy tờ của năm đóng quỹ. Hãy thu thập hồ sơ cần thiết để chứng minh giá gốc và từng số dư lỗ bị treo. IRS giao việc theo dõi giá gốc cho thành viên hợp danh trong hướng dẫn cho thành viên hợp danh.

• Mọi K-1 và phần đính kèm kể từ khi bạn vào quỹ, kể cả các bản điều chỉnh.
• Giấy tờ góp vốn vào quỹ (subscription) hoặc mua phần vốn, thông báo gọi vốn và hồ sơ góp vốn.
• Mọi khoản phân phối bằng tiền mặt hoặc tài sản và bản kê thanh lý cuối cùng.
• Bảng phần nợ và giải trình các thay đổi về nợ khi đóng quỹ.
• Tờ khai năm trước, bảng giá gốc, các Form 8582 và Form 6198.
• Hồ sơ gộp hoạt động, chi tiết đợt bán và thông tin về bên mua có liên quan, nếu có.
• Với quỹ đã sụp đổ: báo cáo của người quản lý tài sản do tòa chỉ định (receiver), yêu cầu thu hồi và kết luận về gian lận.

Hãy giữ các hồ sơ này sau khi quỹ đóng. Theo 26 CFR 301.6241-3, nếu IRS xác định một quỹ đã chấm dứt tồn tại theo chế độ kiểm tra hợp danh tập trung (BBA), các thành viên hợp danh cũ có thể phải nộp thuế trên các điều chỉnh từ cuộc kiểm tra thuế của quỹ. Nếu không có thành viên hợp danh của năm điều chỉnh, trách nhiệm này thuộc về các thành viên hợp danh trong năm nộp tờ khai cuối cùng của quỹ. Việc xác định phải diễn ra trước khi thời hạn thu thuế đối với khoản thuế đã ấn định cho hợp danh hết hạn: nhìn chung là mười năm sau khi ấn định thuế theo section 6502, có thể bị tạm ngừng hoặc kéo dài.

Trường hợp của bạn khác?

• Thiếu lịch sử giá gốc, vốn cuối kỳ âm hoặc quỹ đã sụp đổ: chúng tôi dựng lại giá gốc, đối chiếu khoản phân phối cuối cùng và phần được giảm nợ, và lập tờ khai cho bạn. Hãy mang các hồ sơ nêu trên đến thuế và kế toán cho quỹ phòng hộ.
• Chọn người chuẩn bị thuế cho nhiều khoản đầu tư: xem Chọn CPA cho nhiều khoản đầu tư vào quỹ.
• Thương lượng rút khỏi doanh nghiệp vẫn tiếp tục hoạt động: xem Mua lại phần của thành viên hợp danh.
• Câu hỏi chung về khoản lỗ bị treo: xem Lỗ kinh doanh.
• K-1 cuối cùng đến sau ngày 15 tháng 4: xem Hồ sơ thuế từ quỹ đến trễ để quyết định về gia hạn và nộp thuế.
• K-1 tiểu bang của năm cuối: xem Tờ khai tiểu bang cho nhà đầu tư vào quỹ.
• Carried interest trong quỹ đang đóng: xem Carried interest và quy tắc ba năm.
• Bạn là nhà tổ chức dự án bất động sản: xem Tờ khai thuế cho dự án góp vốn chung bất động sản.