出租 GPU 伺服器：折舊能抵銷 W-2 薪資收入嗎？

我們出租的 GPU 伺服器，其折舊能抵銷我們的 W-2 收入嗎？

只有在這項活動依序通過以下四道關卡時才可以。

合夥人或 LLC 成員還須先有足夠的計稅基礎：大致是其投入的資金，加上其應占的合夥企業債務和收入，減去分配和先前的虧損（Publication 925；Publication 541）。伺服器能產生多少折舊以及何時產生，請參閱GPU 伺服器折舊。

以下情況會讓問題變得不簡單：與代管業者掛鉤的融資、由代管業者負責實際工作、多名共同所有者、出售伺服器，或改變平均出租期的預留合約。請整理代管協議、貸款文件、交易平台的出租記錄和撥款明細，以及您自己的工時記錄。

按小時出租 GPU 屬於出租活動還是營業？

若客戶平均使用 GPU 七天或更短，通常不算「出租活動」。是否屬於營業則是另一項測試（Schedule E 填表說明）。這項區分很重要，因為即使您全職參與，出租活動仍屬被動活動（Publication 925）。

若客戶付款主要是為了使用有形財產（不動產或動產），不論是透過租約、服務合約或其他安排，該活動就是出租活動。只要符合任一例外，就不算出租活動（26 CFR 1.469-1T(e)(3)(ii)），包括：

• 客戶平均使用期為七天或更短；
• 平均使用期為 30 天或更短，且所有者或代表所有者的人提供重要的個人服務。只有由個人提供的服務才算，所以自動化配置不算；
• 提供非常規的個人服務，使客戶對財產的使用只是附帶於服務。

短期出租房屋也採用同樣的測試；請參閱出租房產的稅務。

什麼情況可能改變結論？

• 預留合約和續約。 每項連續或重複的使用權（包括同一協議的續約）都算一個客戶使用期（26 CFR 1.469-1(e)(3)(iii)）。一份 12 個月的預留合約算一個 365 天的使用期，而不是 365 次單日出租。
• 混合型機群。 同時有按需出租和預留出租時，整體平均值是各類型平均值按其占出租收入的比例加權計算，所以少數幾份預留合約就可能把平均值推過七天。
• 誰是客戶。 若您的代管協議把伺服器以固定月費租給代管業者，再由代管業者轉售算力，代管業者可能才是您的客戶，且擁有長期使用權。請確認在您的協議下，誰持有伺服器的使用權。

IRS 沒有直接針對 GPU 交易平台的指引；上述測試按條文適用。

房地產專業人士例外和 $25,000 的特別扣除額度只適用於出租不動產，所以設備租賃兩者都不能使用（Publication 925；Schedule C 填表說明，G 行）。

若由代管業者或交易平台負責實際工作，我們算實質參與嗎？

通常不算。即使不適用出租規則，您仍須實質參與，也就是符合七項測試之一。在這裡通常最關鍵的是以下三項（Publication 925）：

其他規則：

• 投資者性質的工作不算。 查看報表、儀表板或報告，或監控財務，都屬於投資者工作，除非您直接參與日常管理或營運。
• 事實與情況測試。 須超過 100 小時；若有其他人受聘管理該活動，或其他人花在管理上的時間比您多，您的管理工作就不算。
• 您配偶的工時也計算在內；所有者通常不會做、主要為了通過測試而做的工作不算；有交易平台記錄佐證的行事曆或文字摘要即可證明工時，不必有每日記錄。
• 有限合夥人只能透過 500 小時測試或兩項以前年度測試取得資格。在這裡，LLC 成員是否算作有限合夥人尚無定論：法規在州法律限制所有者責任時，把該權益視為有限權益（26 CFR 1.469-5T(e)(3)），而 LLC 成員通常有這種保護。

我們用融資購買伺服器：這筆貸款算我們承擔風險嗎？

只有在您對貸款承擔個人責任，或以活動以外的財產作擔保，且放款人在該活動中沒有其他利益時才算。出租可折舊設備屬於風險規則涵蓋的活動（Publication 925）。以下情況您不算承擔風險（6198 表填表說明）：

• 無追索權貸款，即您不還款時，放款人只能取走伺服器。合格無追索權融資只適用於不動產，不適用於設備。
• 受保護的金額，即受擔保、止損或類似安排保護的金額。請檢查代管合約中是否有回購或保證回報條款。
• 來自在該活動中擁有債權人以外利益的人的貸款，或來自其關係人的貸款，即使您承擔個人責任也一樣。

超過您風險金額的虧損須等待，待風險金額增加時才可使用，例如您用自己的錢償還一筆原本不算承擔風險的貸款（6198 表填表說明）。若風險金額降至零以下，例如在現金分配後，或貸款改為無追索權後，先前的虧損須重新計入收入（Publication 925）。

營業虧損最多能抵銷多少 W-2 收入？

營業淨虧損最多可抵銷 $256,000，聯合申報為 $512,000（Rev. Proc. 2025-32，第 4.31 節）。這項上限在風險規則和被動規則之後適用，於 461 表上計算。

• 工資不計入計算，所以工資不會提高上限（461 表填表說明）。
• 上限已調降。 2025 年的上限為 $313,000（聯合申報 $626,000）。Public Law 119-21 第 70601 條重設了 2025 年以後年度的通脹基準年（P.L. 119-21）。
• 超出部分不會消失。 它成為淨營業虧損結轉，最多可抵銷以後年度應稅收入的 80%。請參閱營業虧損。

GPU 出租收入屬於營業收入還是投資收入？我們須繳自僱稅嗎？

這取決於您的經營方式。營業須有營利動機，並持續且經常進行（Schedule C 填表說明）。

設備出租不填在 Schedule E，雖然出租房屋要填在 Schedule E（Schedule E 填表說明）。

自僱稅按淨收益的 15.3% 計算。Schedule SE 的排除只涵蓋不動產出租，不涵蓋設備（Schedule SE 填表說明）。若您的工資已達社會安全工資基數（$184,500），利潤只須繳 2.9% 的醫療保險稅部分，超過門檻時另加 0.9% 的額外醫療保險稅（IRS）。

對您而言仍屬被動活動的利潤，或不屬於營業的活動所收取的租金，在收入超過門檻時，可能須繳 3.8% 的淨投資收入稅（IRS NIIT 問答）。

Section 179 費用化須積極經營業務，而非公司的所有者對出租給他人的財產還有額外限制（Publication 946）。請參閱GPU 伺服器折舊。

交易平台寄來 1099-K 表：我們要申報什麼？要向代管業者提供什麼？

不論是否收到報表，都須申報全部出租收入。交易平台在付款超過 $20,000 且交易超過 200 筆時，須寄發 1099-K 表，金額較低時也可能寄發（IRS）。該表申報的是付款金額，不是利潤；成本和折舊在您的稅表上申報。請向交易平台提供正確的納稅人識別號碼（TIN），通常透過 W-9 表提供；若未提供，交易平台須從撥款中預扣 24%（IRS：備用預扣稅）。

若您一年內支付給未註冊成立公司的代管業者、維修承包商或技術人員 $2,000 或以上，您可能須就服務提交 1099-NEC 表，或就租金提交 1099-MISC 表（Publication 1099）。這項門檻將按通脹調整。以信用卡或付款應用程式支付的款項，改由信用卡公司或應用程式申報，且只有在營業中支付的款項才算（1099-MISC 表和 1099-NEC 表填表說明）。

1099-K 表有誤、重複或名字錯誤，請參閱網路賣家的所得稅。

我們幾個人一起購買伺服器：須提交合夥企業稅表嗎？

通常須要。單純共同擁有出租財產不構成實體，但共同所有者若同時直接或透過代理人（例如代管業者）提供服務，就構成合夥實體（26 CFR 301.7701-1(a)(2)）。

• 稅表。 合夥企業若採曆年制，須在 3 月 15 日 或延期後的截止日或之前提交 1065 表。逾期提交每名合夥人每月罰 $260，最多 12 個月（1065 表填表說明）。
• 每名合夥人分別適用各項限制。 計稅基礎、風險、被動規則和虧損上限都按合夥人逐一測試（Publication 925）。一名合夥人的工時不能讓另一名合夥人變成非被動。
• 配偶。 共同擁有伺服器的夫妻，請參閱配偶和家族 LLC。

若出租 GPU 只是嗜好呢？

在家用遊戲顯示卡閒置時出租，且沒有營利動機，通常屬於嗜好活動。收入填在 Schedule 1 第 8j 行，相關成本不能扣除（1040 表填表說明；Schedule C 填表說明）。營利測試請參閱營業虧損。

出售伺服器時，等待中的虧損會怎樣？

當您以完全應稅的方式，把在該活動中的全部權益出售給非關聯買方時，暫停的被動虧損一般可以釋放（Publication 925）。只出售部分伺服器而保留該活動，一般不能釋放這些虧損。依風險規則等待中的虧損則不同：出售的利得會增加您的風險金額，所以可在該範圍內使用（6198 表填表說明）。

出售利得中不超過已扣除折舊的部分屬於普通收入；請參閱GPU 伺服器折舊。

加拿大的情況比較如何？

加拿大居民請參閱加拿大的 GPU 伺服器折舊。

舉例

所有數字以美元計，僅供說明。

透過代管業者融資，本人工作很少

一對工資收入 $900,000 的夫妻聯合申報。其中一方擁有一家單一成員 LLC，購買四台八 GPU 伺服器，每台 $300,000（共 $1,200,000），在德州一家機櫃託管資料中心投入使用。他們以現金支付 $240,000；其餘 $960,000 向與代管業者有關聯的放款人借款，只以伺服器作擔保。代管業者負責上架，並透過交易平台按小時出租；這對夫妻約花 20 小時查看儀表板。

第一年：出租收入 $200,000，代管、電力、手續費和利息 $80,000，額外折舊 $1,200,000，虧損 $1,080,000。

• 按小時出租，所以不算出租活動。
• 只有 $240,000 現金承擔風險；貸款屬無追索權，且來自與代管業者有關聯的放款人。$840,000 須等待。
• 這 $240,000 屬被動：花 20 小時查看儀表板是投資者工作。
• 可抵銷的 W-2 收入：$0。

以現金支付，由一方配偶經營

同樣的機群，以現金支付；假設虧損同樣為 $1,080,000。一方配偶記錄 600 小時處理定價、承租人和維修聯絡；代管業者只提供機櫃空間和電力。

• $1,080,000 的虧損屬非被動，且全部承擔風險。
• $512,000 可抵銷工資（若在 2025 年則為 $626,000）。
• 其餘 $568,000 成為淨營業虧損結轉，最多可抵銷以後年度應稅收入的 80%。

若明年整個機群以 12 個月預留合約租給同一承租人，該活動就變成出租活動：即使有工時也屬被動。

四位朋友合夥經營

四位朋友各投入 $40,000（共 $160,000）到一家按合夥企業課稅的 LLC。該 LLC 購買 130 張二手消費級顯示卡，裝在他們自行營運的主機中，在交易平台按小時出租。

第一年：撥款 $120,000，收到以該 LLC 名義開立的 1099-K 表；電力、場地和網路費用 $40,000；額外折舊 $160,000。$80,000 的虧損，每人 $20,000。

• 兩名合夥人各記錄約 300 小時，沒有人工時更多。這通過 100 小時測試；但若 LLC 成員被視為有限合夥人，他們只能適用 500 小時測試，其虧損也須等待。
• 只出資的兩名合夥人屬被動；他們每人 $20,000 的虧損須等待。
• 該 LLC 須在 3 月 15 日（或延期後的截止日）或之前提交 1065 表，否則每名合夥人每月罰 $260，最多 12 個月：四名合夥人每月共 $1,040。

您的情況不同？

• 折舊金額、虧損適用順序或合夥企業運作： 請參閱GPU 伺服器折舊、營業虧損、合夥企業如何課稅和LLC 如何課稅。
• 與代管業者掛鉤的融資或多名共同所有者： 請參閱我們的資料中心服務。
• 由公司擁有伺服器： 虧損留在公司內；請參閱C 公司如何課稅。
• 伺服器位於另一州： 登記、所得稅或特許經營稅，以及財產稅，請參閱伺服器放在其他州的資料中心。
• 您直接向承租人收費： 算力的銷售稅請參閱機櫃託管、代管和 GPU 算力服務的銷售稅。
• 伺服器位於加拿大資料中心： 請參閱在加拿大代管的挖礦機和 GPU 伺服器。
• 評估 GPU 投資或節稅方案、篩查承租人的制裁或出口規則，或草擬協議，不在本頁範圍內。