De ASPE a US GAAP tras un Delaware flip: estados consolidados

De ASPE a US GAAP tras un Delaware flip: ¿cuál es el enfoque habitual?

Los inversionistas de EE. UU. en la matriz de Delaware suelen querer los estados consolidados en US GAAP de la matriz: la matriz y todas las empresas que controla, presentadas como un solo negocio. Bajo US GAAP, una matriz consolida sus subsidiarias de propiedad mayoritaria, incluidas las extranjeras, y elimina los saldos y las transacciones entre empresas (FASB ARB 51; FASB Statement 94, ambos ahora dentro del FASB Accounting Standards Codification). La empresa canadiense no tiene que rehacer sus propios libros para llegar ahí:

1. Mantenga el libro canadiense en dólares canadienses. Sigue alimentando el T2.
2. Cada mes, ajuste la balanza de comprobación canadiense a US GAAP fuera del libro, con un cuadro escrito de ajustes.
3. Convierta las cifras ajustadas a dólares estadounidenses.
4. Sume la matriz, elimine las partidas entre empresas y presente un solo juego.

Un caso deja de ser sencillo cuando la empresa canadiense capitalizó costos de desarrollo o usa el método del impuesto por pagar, reclama créditos reembolsables del SR&ED, tiene opciones sobre acciones en ambas empresas, factura a la matriz o recibe financiamiento de ella en dólares estadounidenses, o todavía tiene fundadores con acciones intercambiables. Una primera auditoría que llegue a antes del flip suma saldos iniciales por reconstruir.

Reúna: las balanzas de comprobación de ambas empresas, el acuerdo entre empresas y las facturas, los tipos de cambio usados y su fuente, los registros de opciones y acciones de ambas empresas, y los documentos de cierre del flip (el acuerdo de canje de acciones, los términos de las acciones intercambiables y el balance general inicial de la matriz).

Tras el flip, ¿qué estados financieros quieren los inversionistas?

Los inversionistas tienen acciones de la matriz en Delaware, así que quieren los estados de la matriz, consolidados con la subsidiaria canadiense. Sus acuerdos de inversión y de voto fijan qué reciben, con qué frecuencia y si están auditados; léalos primero.

Los estados de cierre de la propia empresa canadiense, que a menudo compila un contador canadiense, se mantienen para fines canadienses como el T2. Un informe de trabajo de compilación según el CSRS 4200 reemplazó al antiguo aviso al lector (notice to reader) para los períodos que terminan a partir del 14 de diciembre de 2021 (AASB). Los estados canadienses compilados no reemplazan el juego consolidado en US GAAP. Para la auditoría en sí, consulte estados financieros auditados para inversionistas. Para el paquete mensual, consulte estados financieros mensuales para inversionistas y la junta.

¿Puede la empresa canadiense seguir con libros ASPE y alimentar los estados en US GAAP?

Sí. La empresa canadiense puede mantener su libro ASPE y convertir a US GAAP cada mes mediante un cuadro de ajustes documentado (un puente o bridge). La alternativa es llevar el libro canadiense en US GAAP y ajustar por el impuesto canadiense.

En ambos casos, el T2 toma las cifras de los estados financieros, asignadas a códigos GIFI, en dólares canadienses, salvo que la empresa haya hecho una elección de moneda funcional (CRA RC4088). Mantener ASPE conviene a una empresa con pocas diferencias y un responsable contable canadiense que ya cierra el mes. Pasar el libro a US GAAP conviene a una empresa cuyo puente crece cada mes. Haga que el puente sea repetible y esté respaldado: el auditor probará cada ajuste.

¿Qué diferencias entre ASPE y US GAAP suelen importar a una startup?

En una empresa tecnológica joven, cuatro partidas suelen necesitar ajuste. Pueden surgir otras diferencias; pida al auditor que confirme la lista para su empresa.

Las acciones intercambiables necesitan su propia respuesta. Si los fundadores conservaron acciones intercambiables de la empresa canadiense, puede que la matriz no sea dueña de todo su capital, y cómo aparecen esas acciones en el capital consolidado es un juicio que debe resolverse con el auditor antes del primer cierre.

¿Qué moneda: moneda funcional, moneda de presentación y conversión de dólares canadienses?

Tres conjuntos de reglas distintos preguntan «¿qué moneda?», y las respuestas pueden diferir para la misma empresa.

Una empresa canadiense con su propio personal, costos y clientes en Canadá suele tener el dólar canadiense como moneda funcional en US GAAP. Una empresa que opera como una extensión directa e integral de la matriz, por ejemplo una financiada por la matriz y que trabaja sobre todo para ella, puede tener el dólar estadounidense. Ese juicio decide dónde van las diferencias cambiarias:

• Moneda funcional en dólares canadienses: convierta los activos y pasivos al tipo de cambio de cierre del período, y los ingresos y gastos a los tipos de las fechas en que ocurrieron o a un promedio ponderado del período. La diferencia va a un componente separado del capital, no al resultado neto.
• Moneda funcional en dólares estadounidenses y libros en dólares canadienses: remida como si los libros se hubieran llevado en dólares estadounidenses, con el equipo y otras partidas no monetarias a tipos históricos. Las ganancias y pérdidas cambiarias por lo general pasan por el resultado neto.

Para los tipos de cambio, elija una fuente publicada y úsela todos los meses. El IRS no tiene un tipo de cambio oficial y por lo general acepta cualquier tipo publicado que se use de forma consistente; también publica promedios anuales (IRS). Una elección de moneda funcional en el T2 no se puede volver a presentar una vez que la empresa presentó o revocó una, así que trátela como una decisión de largo plazo.

¿Cómo se eliminan los saldos y los cobros por servicios entre empresas?

En la consolidación, desaparece todo monto que una empresa debe o cobra a la otra: cuentas por cobrar y por pagar, ingresos y gastos por cobros de servicios, intereses, y la inversión de la matriz contra el capital de la subsidiaria (FASB ARB 51). Ambos lados deben coincidir después de la conversión para poder eliminarse. Las diferencias suelen venir del momento, de los tipos de cambio o de una factura registrada en un solo lado.

Un saldo entre empresas en una moneda distinta de la moneda funcional de una de ellas genera una ganancia o pérdida cambiaria que no se elimina. Cuando no se planea ni se espera la liquidación en un futuro previsible, esa ganancia o pérdida va al capital junto con los ajustes por conversión, en lugar del resultado neto (FASB Statement 52, párrafo 20). Documente qué saldos son de esa naturaleza de largo plazo.

La eliminación es solo para los estados consolidados. La declaración de cada empresa sigue informando el cobro: la matriz como ingreso en el Form 1120 y la empresa canadiense como gasto en su T2, con un precio de plena competencia (cómo fijar precios entre sus empresas de Canadá y EE. UU.). Un cargo de administración pagado a la matriz también está sujeto al impuesto canadiense para no residentes, salvo que se aplique un alivio por tratado, y la empresa canadiense debe cualquier impuesto que debió retener (Income Tax Act ss. 212(1)(a), 212(4) y 215(6)). La misma guía cubre la verificación. Para saber quién registra cada venta y cómo configurar las cuentas por pagar y por cobrar entre empresas, consulte libros para una empresa canadiense y su empresa de EE. UU..

¿Cambia el T2 de Canadá después del flip?

El T2 se sigue preparando a partir de los estados de la propia empresa canadiense, en dólares canadienses, salvo que se aplique una elección de moneda funcional. Los ajustes de US GAAP y los asientos de consolidación no van en el T2. Lo que cambia es quién es dueño de la empresa y con quién opera:

Para el impuesto del canje de acciones en sí, consulte cómo pasar una startup canadiense a una matriz en Delaware.

¿Qué presenta la matriz de Delaware sobre su subsidiaria canadiense?

La matriz adjunta el Form 5471 de la subsidiaria canadiense a su Form 1120, que se presenta en la fecha límite de la declaración, incluidas las prórrogas. Una corporación de EE. UU. que es dueña de más de 50% del voto o del valor de una corporación extranjera es una declarante de la Categoría 4 y debe completar el Schedule M (instrucciones del IRS). En el año en que adquiere las acciones, la matriz también es declarante de la Categoría 3 e informa la adquisición en el Schedule O, Parte II. La multa por no presentar la información exigida empieza en US$10,000 por corporación extranjera por año.

Varios Schedules del Form 5471 salen directamente del puente mensual:

Cifras de cierre del año en US GAAP que ya concilian con los estados consolidados convierten el Form 5471 en una conciliación en lugar de una reconstrucción. Para las categorías de declarantes, el estatus de corporación extranjera controlada y los ingresos que la matriz puede tener que incluir, consulte una matriz de EE. UU. de una empresa operativa extranjera.

¿Quién lleva qué libros y en qué orden se hace el cierre del mes?

Cada empresa lleva su propio libro en su propia moneda, y una persona es responsable de la consolidación. Un orden típico:

Una factura entre empresas que queda sin registrar en el paso 2 detiene todos los pasos siguientes. Conserve juntos el puente, los tipos de cambio y los asientos de eliminación de cada mes: el auditor y quien prepare el Form 5471 pedirán el mismo archivo.

Ejemplo

Estos ejemplos son ilustrativos. Los montos están en la moneda indicada y los tipos de cambio son inventados.

Cierre mensual con dos libros

Una subsidiaria canadiense con moneda funcional en dólares canadienses gasta C$400,000 en un mes. A un tipo de cambio promedio ilustrativo de 1.38 dólares canadienses por dólar estadounidense, esos gastos aparecen como unos US$290,000 en el estado de resultados consolidado. El balance general de cierre del mes se convierte, en cambio, al tipo de cambio de cierre del mes, y la diferencia va al ajuste por conversión en el capital. El T2 de fin de año sigue usando las cifras en dólares canadienses.

Cobro por servicios entre empresas

La matriz cobra a la subsidiaria canadiense US$50,000 por trimestre por servicios de administración. En los estados consolidados, el ingreso por cobros de la matriz y el gasto de la subsidiaria se eliminan, igual que cualquier saldo sin pagar. La matriz sigue informando el cobro como ingreso en el Form 1120. La subsidiaria sigue deduciéndolo en su T2 en dólares canadienses si el precio es de plena competencia, tras verificar la retención canadiense sobre el cobro. Y el Schedule M del Form 5471 muestra el total del año.

Reembolso del SR&ED

La subsidiaria canadiense espera un crédito reembolsable del SR&ED de C$300,000. Sus estados ASPE muestran el crédito según su política vigente, mientras que la presentación en US GAAP acordada con el auditor puede ponerlo en otra línea. El paquete para la junta indica en qué línea está, para que la junta no lo cuente dos veces ni lo pase por alto en la cifra de consumo de caja (burn).

¿Su caso es distinto?

• El flip todavía no se ha cerrado, o los fundadores preguntan por el impuesto del canje: consulte cómo pasar una startup canadiense a una matriz en Delaware y obtenga ayuda con impuestos para startups.
• Se acerca la primera auditoría: consulte estados financieros auditados para inversionistas y la provisión de impuestos sobre la renta para una primera auditoría.
• Los inversionistas de EE. UU. pueden haber puesto fin al estatus de CCPC: consulte cómo se pierde el estatus de CCPC con inversionistas extranjeros.
• La ronda puede reducir su crédito reembolsable del SR&ED: consulte el SR&ED y los límites de pequeña empresa tras una ronda grande.
• Empleados en Canadá tienen opciones de la empresa canadiense o de la matriz: consulte opciones sobre acciones para empleados en Canadá.
• Las cuentas entre empresas ya están descuadradas: consulte libros para una empresa canadiense y su empresa de EE. UU. y obtenga ayuda con impuestos transfronterizos.
• La matriz no ha presentado el Form 5471 desde el flip: consulte una matriz de EE. UU. de una empresa operativa extranjera y obtenga ayuda con impuestos para startups.