Lên thành viên hợp danh công ty quản lý quỹ: buy-in, K-1 đầu tiên

Thu nhập của tôi chuyển từ W-2 sang K-1: điều gì thay thế việc khấu trừ thuế?

Phần chia thu nhập hợp danh và khoản thanh toán đảm bảo (guaranteed payment) của thành viên hợp danh nhìn chung được trả mà không khấu trừ thuế liên bang như tiền lương; Sở Thuế vụ Hoa Kỳ (IRS) coi thành viên hợp danh là người tự kinh doanh, không phải nhân viên của hợp danh (IRS: Hợp danh; Publication 541). Bạn có thể cần nộp thuế tạm tính nếu khoản khấu trừ thuế và tín thuế hiện có không đủ. Nếu bạn có tiền lương riêng, hoặc khai chung với vợ hoặc chồng có tiền lương, việc khấu trừ thêm qua Form W-4 có thể bù một phần hoặc toàn bộ số phải nộp (Publication 505).

Trước hết, hãy đối chiếu pháp nhân ghi trên thư kết nạp với người sử dụng lao động ghi trên phiếu lương. Nếu bạn chỉ trở thành thành viên hợp danh của pháp nhân thành viên hợp danh chung (GP), bạn có thể vẫn là nhân viên của một công ty quản lý riêng. Hãy kiểm tra chuỗi sở hữu. Pháp nhân do hợp danh sở hữu và bị bỏ qua về thuế liên bang không được coi các thành viên hợp danh trực tiếp hoặc gián tiếp của hợp danh đó là nhân viên. Quy định cuối cùng của Bộ Tài chính Hoa Kỳ chưa giải quyết các câu hỏi rộng hơn về hợp danh nhiều tầng (T.D. 9869).

Tờ khai cá nhân đầu tiên của bạn có thể gồm cả tiền lương trước khi được kết nạp và thu nhập hợp danh sau khi được kết nạp. Hãy giữ phiếu lương cuối cùng để số thuế đã khấu trừ được tính vào số ước tính.

Khoản thanh toán đảm bảo cho dịch vụ là thù lao của thành viên hợp danh, được xác định không phụ thuộc vào thu nhập của hợp danh (Publication 541). Khoản rút trước (draw) nhìn chung là khoản ứng trước trên phần lợi nhuận của bạn.

Bạn nộp thuế trên thu nhập được phân bổ ngay cả khi công ty giữ lại tiền, thường gọi là thu nhập ảo (phantom income). Khoản chuyển đều đặn vào tài khoản ngân hàng của bạn không nhất thiết là thù lao chịu thuế của bạn (Publication 541). Về thuế trên lợi nhuận giữ lại, xem Cách đánh thuế hợp danh.

Về mục tiêu nộp thuế, ngày của các đợt nộp và thu nhập phát sinh giữa năm hoặc không đều, xem Thuế tạm tính và biểu mẫu thuế của quỹ đến trễ.

Khi nào tôi nhận được K-1 đầu tiên?

Hợp danh theo năm dương lịch nhìn chung phải gửi K-1 cho bạn chậm nhất ngày 15 tháng 3 sau khi kết thúc năm, hoặc chậm nhất ngày 15 tháng 9 nếu có gia hạn nộp tờ khai hợp lệ. Năm tài chính kết thúc vào ngày khác sẽ làm thay đổi các ngày này; cuối tuần và ngày lễ cũng có thể làm dời hạn (hướng dẫn Form 1065; hướng dẫn Form 7004).

Gia hạn của hợp danh không gia hạn tờ khai cá nhân của bạn. Hãy tự xin gia hạn nếu cần và nộp số thuế ước tính còn lại chậm nhất vào hạn nộp thuế của bạn (IRS: Gia hạn nộp tờ khai).

Với tờ khai thuế thu nhập liên bang đến hạn trong mùa khai thuế tới, nộp trễ hơn 60 ngày, tính cả thời gian gia hạn hợp lệ, nhìn chung phải chịu tiền phạt tối thiểu là $535 hoặc số thuế chưa nộp sau khi trừ các khoản nộp đúng hạn và tín thuế, tùy số nào nhỏ hơn. Có thể có ngoại lệ (Revenue Procedure 2025-32, section 4.52; section 6651(b)(1)). Thiếu biểu mẫu là lý do để xử lý việc gia hạn, không phải để bỏ qua hạn nộp; xem Biểu mẫu thuế của quỹ đến trễ.

Khoản góp vốn khi gia nhập hợp danh có được khấu trừ thuế không?

Bản thân khoản buy-in không phải là khoản khấu trừ thuế trong năm. Tiền góp vào hợp danh trở thành giá gốc phần vốn sở hữu của bạn; mua lại phần vốn của một thành viên hợp danh hiện hữu cũng tạo ra giá gốc, chứ không phải chi phí tiền lương (section 722; section 742).

Giá gốc là khoản đầu tư tính theo thuế của bạn vào phần vốn, được điều chỉnh theo thời gian. Hãy giữ hồ sơ mua hoặc góp vốn ngay cả khi công ty chuẩn bị K-1 cho bạn: tài khoản vốn trên K-1 không đủ để xác định giá gốc đã điều chỉnh của bạn (hướng dẫn K-1 cho thành viên hợp danh).

Mua một phần vốn hiện hữu có thể tạo ra các khoản khấu trừ sau này cho tài sản được khấu hao hoặc phân bổ dần, thông qua điều chỉnh giá gốc dương riêng cho bên mua theo lựa chọn theo section 754. Nếu chưa có lựa chọn đang có hiệu lực, công ty có thể đính kèm bản lựa chọn vào tờ khai của năm mua chậm nhất vào hạn nộp tờ khai, kể cả thời gian gia hạn; một thành viên hợp danh hoặc thành viên LLC ký tờ khai. Việc này khác với góp vốn; xem Mua lại phần vốn của thành viên hợp danh (section 743; regulation 1.754-1).

Vay tiền không làm cho tiền gốc được khấu trừ. Lãi vay là vấn đề riêng.

Tôi có được khấu trừ lãi vay để góp vốn khi gia nhập hoặc góp vốn cam kết của GP không?

Lãi của khoản vay để góp vốn khi gia nhập hoặc góp vốn cam kết của GP có thể được khấu trừ, dù tiền gốc thì không. Hãy phân bổ khoản vay theo tài sản của pháp nhân hoặc các khoản chi liên quan; hoạt động, mức độ tham gia của bạn và các giới hạn khấu trừ quyết định bạn được khấu trừ bao nhiêu và khai ở đâu (hướng dẫn Schedule E, line 28).

Các cách khai này lấy từ hướng dẫn Schedule E về khoản vay để mua lại. Công ty quản lý có tài sản hỗn hợp có thể phải xử lý hỗn hợp. Khoản vay góp vốn cam kết của GP để tài trợ cho các khoản nắm giữ đầu tư nhìn chung tạo ra lãi vay đầu tư. Lãi vay được phân bổ cho hoạt động kinh doanh giao dịch chứng khoán có thể là lãi vay kinh doanh nếu bạn tham gia đáng kể. Nếu không tham gia đáng kể, lãi vay đủ điều kiện của hoạt động kinh doanh giao dịch vẫn chịu giới hạn của Form 4952, nhưng khoản khấu trừ được phép ghi ở Schedule E thay vì Schedule A (section 163(d)(5); Revenue Ruling 2008-38 và Announcement 2008-65). Hãy xem xét các pháp nhân và hoạt động được tài trợ; chỉ làm việc tại nhà quản lý quỹ không chứng minh được việc tham gia vào quỹ.

Lãi vay đầu tư được khấu trừ tối đa bằng thu nhập đầu tư ròng, phần không được khấu trừ được chuyển sang năm sau (IRS: Form 4952). Cổ tức đủ điều kiện và lãi vốn ròng nhìn chung không được tính, trừ khi bạn chọn đưa vào, và khi đó bạn mất thuế suất ưu đãi trên phần đã đưa vào. Bạn thực hiện lựa chọn trên Form 4952, line 4g, đính kèm tờ khai cá nhân nộp đúng hạn, kể cả thời gian gia hạn. Nếu bạn đã nộp tờ khai đúng hạn mà chưa lựa chọn, tờ khai điều chỉnh nộp trong vòng 6 tháng kể từ hạn nộp chưa tính gia hạn có thể được chấp nhận theo diện miễn trừ (relief) (hướng dẫn Form 4952). Khoản phân bổ carried interest lớn không tự động bảo đảm được khấu trừ toàn bộ.

Thu nhập đầu tư ròng cho Form 4952 khác với cách tính cho thuế thu nhập đầu tư ròng (NIIT) dưới đây. Thu nhập cho thuê thụ động có thể được tính cho NIIT nhưng không làm tăng giới hạn khấu trừ của Form 4952 (section 163(d)(4); hỏi đáp của IRS về thuế thu nhập đầu tư).

Một giới hạn bổ sung áp dụng cho tổng các khoản khấu trừ theo từng khoản ở mức thu nhập cao, kể cả lãi vay đầu tư được khấu trừ trên Schedule A. Mức giảm bằng 2/37 nhân với số nhỏ hơn giữa tổng các khoản khấu trừ theo từng khoản lẽ ra được phép và phần thu nhập vượt quá điểm bắt đầu của bậc thuế thu nhập thông thường cao nhất. Trong phép tính này, thu nhập là thu nhập chịu thuế trước khi giảm, cộng các khoản khấu trừ đó. Hãy áp dụng các giới hạn khấu trừ khác trước (section 68). Đây là giới hạn đối với tổng khoản khấu trừ theo từng khoản, không phải một khoản chuyển sang năm sau riêng của Form 4952.

Tôi tham gia giữa năm: thu nhập được chia thế nào trên K-1 đầu tiên?

K-1 đầu tiên của bạn phải phản ánh khoảng thời gian bạn nắm phần vốn hợp danh, thay vì coi bạn là chủ sở hữu không đổi suốt cả năm. Nhìn chung, phương pháp mặc định là khóa sổ khi phần vốn thay đổi, trừ khi các thành viên hợp danh đồng ý chia theo thời gian. Tất cả thành viên hợp danh, hoặc người được ủy quyền, phải ghi lại lựa chọn đó trong một văn bản có ghi ngày, lưu cùng sổ sách chậm nhất vào hạn nộp tờ khai hợp danh, kể cả thời gian gia hạn. Nếu vốn không phải là yếu tố quan trọng tạo ra thu nhập, hợp danh và thành viên hợp danh bị ảnh hưởng có thể chọn phương pháp hợp lý khác có tính đến việc sở hữu thay đổi và đáp ứng các quy tắc phân bổ. Quy ước về thời điểm và các khoản mục đặc biệt cũng có thể ảnh hưởng đến kết quả (section 706(d); Treasury regulation 1.706-4). Chia theo thời gian có thể khác với phân bổ số lãi thực tế sau khi được kết nạp; hãy hỏi công ty đã dùng phương pháp nào và xem Thay đổi sở hữu giữa năm khi mua lại phần vốn của thành viên hợp danh.

Tôi có phải nộp thuế tự kinh doanh trên phần chia hợp danh không?

Thu nhập từ công ty quản lý có thể chịu thuế tự kinh doanh, và danh nghĩa thành viên hợp danh hữu hạn tự nó không quyết định kết quả; hãy xem Thuế tự kinh doanh cho thành viên hợp danh của nhà quản lý quỹ cùng với hướng dẫn K-1.

Tôi được cấp điểm carried interest hoặc phần lợi nhuận tương lai (profits interest): có chịu thuế ngay không, và tôi có nộp lựa chọn 83(b) không?

Quyền sở hữu nhận được nhờ công sức có thể chịu thuế, nhưng phần lợi nhuận tương lai (profits interest) đủ điều kiện, tức quyền hưởng lợi nhuận tương lai, có thể không chịu thuế khi được cấp; xem Chia quyền sở hữu giữa các thành viên LLC để biết các điều kiện và việc bạn có cần lựa chọn 83(b) hay không. Nếu cần, hãy ký Form 15620 hoặc một bản lựa chọn và nộp trong vòng 30 ngày sau khi chuyển giao để chọn bị đánh thuế tại thời điểm chuyển giao thay vì khi hưởng dần (vesting) (Publication 541; Form 15620).

Về thu nhập carried interest sau này và quy tắc thời gian nắm giữ, xem Carried interest và quy tắc ba năm.

Phần chia từ công ty quản lý có phải là thu nhập thụ động không, và K-1 từ khoản đồng đầu tư có khác không?

Thu nhập hoạt động của công ty quản lý nhìn chung không phải thụ động nếu bạn đáp ứng các phép thử tham gia đáng kể (material participation) của IRS, vốn đo công việc bạn làm trong hoạt động đó. Tiền lãi, cổ tức và lãi vốn từ đầu tư nhìn chung là thu nhập danh mục (portfolio income), nằm ngoài quy tắc hoạt động thụ động, nên khoản lỗ cho thuê thụ động nhìn chung không được bù trừ vào các khoản này. Làm việc tại nhà quản lý quỹ không làm mọi K-1 từ quỹ được phân loại giống nhau (Publication 925; section 469(e)); xem Lỗ kinh doanh về phép thử tham gia và giới hạn lỗ.

Ngoại lệ cho hoạt động giao dịch được giải thích trong Publication 925; các điểm khác biệt về thuế đầu tư có trong hỏi đáp của IRS về thuế thu nhập đầu tư.

Thuế thu nhập đầu tư ròng (NIIT) bằng 3,8% của số nhỏ hơn giữa thu nhập đầu tư ròng và phần thu nhập tổng điều chỉnh sửa đổi vượt ngưỡng áp dụng (IRS: Thuế thu nhập đầu tư).

Các ngưỡng này không xác định một khoản mục cụ thể trên K-1 có phải thu nhập đầu tư hay không. Hãy tách riêng các loại thu nhập của từng pháp nhân; về khấu trừ phí quỹ trên K-1 từ khoản đồng đầu tư, xem Năm thuế đầu tiên của quỹ.

Tôi có phải nộp tờ khai ở tiểu bang khác không, và PTET của công ty có bao gồm tôi không?

Thành viên hợp danh của công ty quản lý có thể cần nộp tờ khai tiểu bang dành cho người không cư trú, và việc công ty nộp tiền không tự động giải quyết nghĩa vụ nộp tờ khai. Ví dụ, New York yêu cầu cá nhân không cư trú nộp tờ khai để nhận tín thuế PTET (hỏi đáp về PTET của New York); xem Tờ khai tiểu bang cho nhà đầu tư vào quỹ.

Việc bạn có được nhận tín thuế thuế pháp nhân chuyển tiếp thu nhập (PTET) của công ty hay không tùy thuộc quy định của tiểu bang và tình trạng sở hữu của bạn, vì vậy hãy lấy bảng kê tín thuế tiểu bang và dùng Hướng dẫn về lựa chọn PTET.

Ở khu vực Thành phố New York, thành viên hợp danh có thu nhập ròng từ tự kinh doanh trên $150.000 gắn với một trong hai vùng của khu vực vận tải đô thị phải khai thuế giao thông vùng đô thị New York (MCTMT) trên tờ khai cá nhân (hướng dẫn thuế của New York). Thành viên hợp danh cư trú tại Thành phố New York có thể nhận một phần thuế kinh doanh phi công ty (UBT) của công ty trên Form IT-219; xem UBT của Thành phố New York cho nhà quản lý quỹ (hướng dẫn IT-219).

Kế hoạch 401(k) và bảo hiểm y tế của tôi sẽ ra sao?

Khi là thành viên hợp danh, thu nhập tính cho kế hoạch hưu trí dựa trên thu nhập tự kinh doanh đủ điều kiện, không chỉ đơn giản là các khoản rút trước của bạn, vì vậy hãy xác nhận việc tham gia và cách tính thu nhập theo Publication 560, kể cả câu hỏi về thành viên hợp danh hữu hạn trong Thuế tự kinh doanh cho nhà quản lý quỹ.

Phí bảo hiểm y tế do hợp danh trả cho dịch vụ của bạn với tư cách thành viên hợp danh nhìn chung là khoản thanh toán đảm bảo tính vào thu nhập, với một khoản khấu trừ riêng nếu bạn đủ điều kiện; phí bảo hiểm được ghi sổ là khoản giảm phân phối thì được xử lý khác, như giải thích trong Publication 541 và Bảo hiểm y tế cho chủ sở hữu.

Tôi nên thu thập gì trước tờ khai đầu tiên với tư cách thành viên hợp danh?

Hãy thu thập hồ sơ sở hữu, khoản vay và bảng lương trước lần tính thuế tạm tính đầu tiên. Chỉ riêng K-1 không xác định được chi phí mua, mục đích sử dụng khoản vay hay thời điểm thay đổi sở hữu của bạn.

Nếu bạn kiểm soát việc nộp thuế lương và cố ý không nộp, section 6672 có thể buộc bạn chịu trách nhiệm cá nhân về thuế khấu trừ hộ chưa nộp. Thời hạn ấn định thuế nhìn chung là 3 năm tính từ thời điểm muộn hơn giữa ngày nộp tờ khai thuế lương và 15 tháng 4 của năm kế tiếp; thời hạn thu thuế nhìn chung là 10 năm sau khi ấn định. Có các ngoại lệ và trường hợp kéo dài, kể cả không có giới hạn ấn định thuế nếu không nộp tờ khai; xem Thuế lương chưa nộp (quy tắc ấn định thuế của IRS; section 6502).

Về giá gốc hoặc giới hạn lỗ, xem Lỗ kinh doanh. Chúng tôi chuẩn bị tờ khai cho thành viên hợp danh, thuế tạm tính và phân bổ lãi vay buy-in; xem Dịch vụ thuế cho quỹ phòng hộ. Hãy mang theo thư kết nạp, thỏa thuận, giấy tờ khoản vay và phiếu lương cuối cùng.

Ví dụ

Mọi số tiền tính bằng đô la Hoa Kỳ, chỉ mang tính minh họa, không phải là bản tính thuế.

Một người quản lý danh mục đầu tư có tiền lương W-2 $600.000 mỗi năm trở thành thành viên hợp danh của công ty quản lý vào ngày 1 tháng 7. Người này vay $400.000 để góp vốn lấy 2% phần vốn và chưa có thu nhập thành viên hợp danh nào trước đó. Công ty dùng phương pháp khóa sổ giữa kỳ (interim closing).

Khoản $400.000 tạo ra giá gốc ban đầu từ việc góp vốn, tùy các điều chỉnh giá gốc khác; tiền gốc khoản vay không được khấu trừ. Tiền lãi cần được phân bổ giữa tài sản kinh doanh và tài sản đầu tư của công ty quản lý.

Giả sử tiền lương được trả đều: tiền lương trước khi được kết nạp là $300.000. Tờ khai đầu tiên cũng gồm thu nhập hợp danh sau khi được kết nạp. Thuế đã khấu trừ thường được coi là nộp đều trong năm, nên phương pháp thông thường có thể cho thấy nộp thiếu ở đợt tháng 4 và tháng 6. Giả sử phương pháp đợt nộp theo thu nhập quy năm (annualized income installment method), tính thu nhập theo lúc phát sinh, cho thấy không thiếu ở các đợt trước sau khi tính thuế đã khấu trừ, và yêu cầu nộp vào ngày 15 tháng 9 và ngày 15 tháng 1 sau khi kết thúc năm. Người này đính kèm Form 2210 và bảng thu nhập quy năm vào tờ khai cá nhân (Publication 505).

Giả sử công ty phân bổ $200.000 thu nhập thông thường sau khi kết nạp và trả khoản rút trước $120.000, với giá gốc đủ. Thu nhập thông thường từ hợp danh là $200.000, nên tiền lương cộng khoản phân bổ này là $500.000 trước các khoản khấu trừ. Khoản rút trước không phải là thêm $120.000 thu nhập thông thường. Không tính các điều chỉnh khác, giá gốc cuối năm là $480.000: $400.000 cộng $200.000 trừ $120.000. Công ty phải gửi K-1 đầu tiên chậm nhất ngày 15 tháng 3 sau khi kết thúc năm, trừ khi gia hạn hợp lệ, nhìn chung đến ngày 15 tháng 9. Hạn nộp thuế tháng 4 của người này vẫn áp dụng.

Trường hợp của bạn khác?

• Bạn vay tiền để góp vốn khi gia nhập hoặc góp vốn cam kết của GP: cần xem xét cách phân bổ tài sản và giới hạn khấu trừ; hãy mang giấy tờ khoản vay và thỏa thuận đến Dịch vụ thuế cho quỹ phòng hộ.
• Bạn có nhiều K-1, carried interest hoặc nhiều tiểu bang: hãy thu thập bảng kê của mọi pháp nhân và tiểu bang; xem Chọn CPA khi đầu tư vào nhiều quỹ và Dịch vụ thuế cho quỹ phòng hộ.
• Bạn nhận quyền sở hữu nhờ cung cấp dịch vụ thay vì trả tiền mặt: xem Chia quyền sở hữu giữa các thành viên LLC.
• K-1 của bạn sẽ đến sau hạn nộp thuế: xem Biểu mẫu thuế của quỹ đến trễ.
• Bạn đang mua lại phần vốn của chủ sở hữu sắp rời đi: xem Mua lại phần vốn của thành viên hợp danh.
• Việc kết nạp của bạn liên quan đến nơi cư trú ở nước ngoài hoặc pháp nhân nước ngoài: các giả định về bảng lương và khấu trừ thuế trong nước có thể thay đổi; hãy mang sơ đồ pháp nhân và thông tin cư trú đến Dịch vụ thuế cho quỹ phòng hộ.